Учитывается ли стаж ип при начислении пенсии: Пенсия для Индивидуального предпринимателя

Содержание

Пенсия для Индивидуального предпринимателя

Главное для подтверждения стажа ИП для пенсии — это уплата взносов ПФР. Платежи являются условием обеспечения права индивидуальных предпринимателей на получение пенсии. То есть взносы ИП для пенсии — эту пенсию и формируют.

Кто такой Индивидуальный предприниматель (ИП)?

Правовой статус индивидуальных предпринимателей определён Федеральным Законом от 11 июля 2007 года «О развитии малого и среднего предпринимательства в Российской Федерации». Этим законом (пункт 1, статья 4) определено, что к субъектам малого и среднего предпринимательства относятся физические лица, внесенные в единый государственный реестр индивидуальных предпринимателей и осуществляющие предпринимательскую деятельность без образования юридического лица.

Страховой стаж для ИП?

В страховой стаж включаются периоды работы и (или) иной деятельности, которые выполнялись на территории Российской Федерации, при условии, что за эти периоды уплачивались страховые взносы в Пенсионный фонд Российской Федерации.

На основании внесенных страховых взносов, происходит начисление пенсии индивидуальному предпринимателю.

 Периоды работы ИП подтверждаются справками об уплате страховых взносов в ПФР, выданными территориальными органами ПФР и документами об осуществлении предпринимательской деятельности.

После регистрации гражданина в качестве застрахованного лица в системе обязательного пенсионного страхования указанные периоды работы и (или) иной деятельности подтверждаются сведениями индивидуального (персонифицированного) учета.

При неуплате ИП  страховых взносов в бюджет ПФР периоды осуществления предпринимательской деятельности  в страховой стаж не засчитываются.

В случае прекращения деятельности страхователя в установленном порядке до 31 декабря текущего года в страховой стаж подлежит включению фактический период деятельности не позднее даты ее прекращения.

Как подтвердить страховой стаж Индивидуально предпринимателю?

При назначении пенсии для ИП в страховой стаж (для определения права) и в общий трудовой стаж (до 01. 01.2002 г. для исчисления размера пенсии) включаются периоды, за которые уплачивались страховые взносы в ПФР.

В зависимости от применяемой ИП системы налогообложения, зависит и перечень документов, необходимых для подсчета и подтверждения стажа ИП.

В случае невозможности подтверждения страхового стажа в качестве ИП можно рассчитывать только на «социальную» пенсию. Также напомним, если физическое лицо не снято с учета как ИП, то взносы в ПФР должны платить, независимо от того получаете ли в данный момент доход или нет.

Какие документы нужны ИП для оформления пенсии?

По закону РФ ИП выходят на пенсию также, как и все. Женщины в 60 лет, мужчины в 65 лет. За назначением пенсии гражданам, в том числе и ИП необходимо обращаться самостоятельно. Подать заявление в территориальный орган ПФР возможно по месту жительства, месту пребывания, месту фактического проживания, через МФЦ либо через личный кабинет гражданина  на сайте ПФР.

Для начисления пенсии в 2019 году необходимо иметь страхового стажа не менее 10 лет. Если же этот срок будет менее 10 лет, то права на получение страховой пенсии по старости у такого гражданина не возникает.

Если же по каким-то причинам, взносы не уплачивались своевременно, то этот период осуществления работы в качестве индивидуального предпринимательской деятельности не будет зачтён в страховой стаж, и соответственно не следует рассчитывать, что и размер предполагаемой пенсии будет выше.

Основными документами, подтверждающими периоды осуществления предпринимательской деятельности (страховой стаж) являются:

  • свидетельство о регистрации в качестве ИП и начале предпринимательской деятельности с определённого числа;
  • выписка из ЕГРН (для определения вида деятельности)
  • свидетельство об окончании деятельности индивидуального предпринимателя.

У предпринимателя страховой стаж рассчитывается так же, как и у обычного гражданина, работающего на предприятии. При подсчёте входят все года и месяцы, за которые были уплачены страховые взносы в ПФР.

«Северный» стаж для Индивидуального предпринимателя

Аналогичный порядок применяется при исчислении стажа, дающего право на досрочное назначение страховой пенсии по старости в связи с работой на Крайнем Севере.

При этом отмечаем, что факт непосредственного осуществления предпринимательской деятельности  в  районах Крайнего Севера и приравненных к ним местностях  должен быть подтвержден документально.

Если лицо, зарегистрированное в качестве индивидуального предпринимателя, в соответствующий период непосредственно не  осуществляло свою деятельность в районах Крайнего Севера или приравненных к ним местностях, этот период не может быть включен в «северный» стаж, независимо от уплаты страховых взносов, в том числе в виде фиксированного платежа, в Пенсионный фонд Российской Федерации.

 

Поделиться новостью

Как начисляются страховые взносы для пенсии, что такое индексация пенсии, как рассчитывается размер страховой пенсии

Страховые взносы начисляются на заработную плату и иные выплаты работающим гражданам. Их платит работодатель или тот, кто оплачивает вашу работу. Фактически под начисление взносов попадают любые выплаты физическому лицу, кроме выплат по договорам купли-продажи имущества. Если вы заключили временный трудовой договор, часть суммы вашего дохода всё равно попадает под эти взносы. С одной стороны, вы как бы не видите эти взносы, но от их начисления и уплаты зависит ваша страховая пенсия. Любой выплаченный вам рубль и начисленные с него страховые взносы напрямую влияют на размер пенсии и увеличивают её — как тут не вспомнить поговорку «копейка рубль бережёт». Все уплаченные за вас страховые взносы отражаются на индивидуальном лицевом счёте (ИЛС) застрахованного лица.

Следите за тем, чтобы ваш работодатель правильно делал перечисления. Для этого периодически заходите в личный кабинет на сайте ПФР и проверяйте начисления страховых взносов и страхового стажа на ИЛС. Для входа в ЛК ПФР используйте регистрацию на сайте Госуслуг. Помните, что страховые взносы — по факту ваши деньги, и если работодатель их не перечисляет, это повод для предъявления претензий.

Тем более с 2017 года это уголовно наказуемо.

Факт начисления и оплаты страховых взносов требуется для подтверждения страхового стажа. То есть, если вы работаете, но работодатель не перечисляет за вас страховые взносы на выплату пенсии, делая только начисления, по закону этот срок не будет входить в страховой стаж.

Ещё одной особенностью уплаты страховых взносов является максимальный фонд оплаты труда или иных оплат на застрахованного для вычисления индивидуального пенсионного коэффициента (ИПК). Этот «потолок» устанавливается на каждый календарный год. Ваш ИПК рассчитывается по максимальной сумме.

ИПК будет определён за календарный год по следующей формуле:

НСВ = 0.16 * ФЗП макс

ИПК = (0.16* ФЗП) / НСВ, где:

— ФЗП — суммарный размер вознаграждений, с которых были уплачены взносы; — ФЗП макс — потолок для расчёта НСВ; — НСВ — предельный размер, норматив страховых взносов за календарный год.

Страховой стаж для назначения и выплаты пособий — Государственное учреждение

Размер пособия по временной нетрудоспособности зависит от продолжительности страхового стажа работника:

при страховом стаже восемь и более лет работник имеет право на пособие по временной нетрудоспособности в размере 100% среднего заработка, при страховом стаже от пяти до восьми лет — на пособие в размере 80% среднего заработка, при страховом стаже до пяти лет — на пособие в размере 60% среднего заработка.

 

Что же такое страховой стаж?

Согласно статье 3 Федерального закона от 16.07.1999 № 165-ФЗ «Об обязательном социальном страховании» страховой стаж – это суммарная продолжительность времени уплаты страховых взносов.

Порядок исчисления страхового стажа для определения размеров пособий по временной нетрудоспособности, по беременности и родам определен статьей 16 Федерального закона  от 29.12.2006 № 255-ФЗ «Об обязательном социальном страховании на случай временной нетрудоспособности и в связи с материнством» (далее — Закон № 255-ФЗ).

Правила подсчета и подтверждения страхового стажа для определения размеров пособий по временной нетрудоспособности, по беременности и родам утверждены приказом Минздравсоцразвития России от 06.02.2007 № 91.

В страховой стаж для определения размеров пособий по временной нетрудоспособности, по беременности и родам включаются периоды:

работы по трудовому договору,

государственной гражданской или муниципальной службы,

а также периоды иной деятельности, в течение которой гражданин подлежал обязательному социальному страхованию на случай временной нетрудоспособности и в связи с материнством.

К последним относятся периоды:

— деятельности индивидуального предпринимателя, индивидуальной трудовой деятельности, трудовой деятельности на условиях индивидуальной или групповой аренды, периоды деятельности физических лиц, не признаваемых индивидуальными предпринимателями (занимающихся частной практикой нотариусов, частных детективов, частных охранников, иных лиц, занимающихся в установленном законодательством РФ порядке частной практикой), члена крестьянского (фермерского) хозяйства, родовой, семейной общины малочисленных народов Севера до 1 января 2001 г. и после 1 января 2003 г., если за эти периоды уплачены платежи на социальное страхование;

— деятельности в качестве адвоката до 1 января 2001 г., а также периоды указанной деятельности, за которые уплачены платежи на социальное страхование, после 1 января 2003 г.;

— работы члена колхоза, члена производственного кооператива, принимающего личное трудовое участие в его деятельности, до 1 января 2001 г.

, а также периоды указанной работы, за которые уплачены платежи на социальное страхование, после 1 января 2001 г.;

— исполнения полномочий членом (депутатом) Совета Федерации Федерального Собрания, депутатом ГД Федерального Собрания, замещения государственных должностей РФ, государственных должностей субъектов РФ, муниципальных должностей, замещаемых на постоянной основе;

— деятельности в качестве священнослужителя, за которые уплачены платежи на социальное страхование;

— привлечения к оплачиваемому труду лица, осужденного к лишению свободы, при условии выполнения им установленного графика работы, после 01.11.2001.

Кроме этого, в страховой стаж наравне с периодами работы и (или) иной деятельности засчитываются периоды прохождения военной службы, а также иной службы, предусмотренной Законом РФ от 12.02.1993 № 4468-1 «О пенсионном обеспечении лиц, проходивших военную службу, службу в органах внутренних дел, Государственной противопожарной службе, органах по контролю за оборотом наркотических средств и психотропных веществ, учреждениях и органах уголовно-исполнительной системы, и их семей».

 

Должен ли работодатель проверять уплату страховых взносов в ФСС по предыдущим местам работы для подсчета страхового стажа?

Проверить, уплачивались ли за работника страховые взносы, не представляется возможным, поскольку в ФСС персонифицированный учет отсутствует. Поэтому факт уплаты страховых взносов в ФСС не рассматривается в качестве условия включения этих периодов в страховой стаж. Законодатель исходит из того, что за периоды трудовой деятельности платежи на обязательное социальное страхование должны перечисляться в силу закона.

 

Какими документами подтверждается страховой стаж?

Основной документ, подтверждающий периоды работы по трудовому договору, государственной гражданской или муниципальной службы, исполнения полномочий членом (депутатом) Совета Федерации Федерального Собрания, депутатом Государственной Думы Федерального Собрания, замещения других государственных должностей РФ, государственных должностей субъектов РФ, а также муниципальных должностей, замещаемых на постоянной основе, — трудовая книжка установленного образца.

При отсутствии трудовой книжки, а также в случаях, когда в ней содержатся неправильные и неточные сведения либо отсутствуют записи об отдельных периодах работы, в подтверждение периодов работы принимаются письменные трудовые договоры, оформленные согласно трудовому законодательству, действующему на день возникновения соответствующих правоотношений, справки, выдаваемые работодателями или соответствующими государственными (муниципальными) органами, выписки из приказов, лицевые счета и ведомости на выдачу заработной платы.

Записи в трудовых книжках должны быть оформлены в соответствии с законодательством, действовавшим на дату их внесения. В случае, когда трудовая книжка не ведется, периоды работы подтверждаются письменным трудовым договором, оформленным согласно трудовому законодательству, действовавшему на день возникновения соответствующих правоотношений.

Например, до 06.10.2006 индивидуальные предприниматели не имели права делать записи в трудовых книжках. Поэтому периоды работы у индивидуального предпринимателя до этой даты подтверждаются трудовым договором.

 

Каков порядок исчисления страхового стажа?

Исчисление периодов работы (службы, деятельности) производится в календарном порядке из расчета полных месяцев (30 дней) и полного года (12 месяцев). При этом каждые 30 дней указанных периодов переводятся в полные месяцы, а каждые 12 месяцев этих периодов переводятся в полные годы.

Если периоды работы, включаемые в страховой стаж, совпадают, то учитывается один из таких периодов по выбору застрахованного лица, подтвержденный заявлением, в котором указывается выбранный для включения в страховой стаж период.

 

На практике возникают вопросы по исчислению страхового стажа.

Входит ли в страховой стаж отпуск по уходу за ребенком?

На основании статьи 256 Трудового кодекса РФ по заявлению женщины ей предоставляется отпуск по уходу за ребенком до достижения им возраста трех лет. На период такого отпуска за работником сохраняется место работы (должность). Поскольку в период нахождения женщины в отпуске по уходу за ребенком до трех лет действие трудового договора продолжается, этот период при подсчете страхового стажа учитывается.

Поэтому отпуск по уходу за ребенком входит в страховой стаж.

 

Входит ли в страховой стаж период, когда гражданин состоит на учете в службе занятости и привлекается к общественным работам?

В соответствии со статьей 3 Закона РФ от 19.04.1991 № 1032-1 «О занятости населения в Российской Федерации» трудоспособные граждане, которые не имеют работы и заработка, зарегистрированы в органах службы занятости в целях поиска подходящей работы, ищут работу и готовы приступить к ней, признаются безработными. В связи с этим за граждан, состоящих на учете в службе занятости, страховые взносы в ФСС не уплачиваются.

Таким образом, периоды, в течение которых граждане состоят на учете в службе занятости населения и получают пособие по безработице, в страховой стаж не включаются и, соответственно, при определении размеров пособий по временной нетрудоспособности не учитываются.

Если же граждане состоят на учете в службе занятости населения и привлекаются к участию в общественных работах, эти периоды включаются в страховой стаж, поскольку в соответствии со статьей 13 Положения об организации общественных работ, утвержденного постановлением Правительства РФ от 14.07.1997 № 875, с лицами, желающими участвовать в общественных работах, заключается срочный трудовой договор и они подлежат обязательному социальному страхованию на общих основаниях.

 

Как подсчитать страховой стаж лицу, ранее осуществляющему деятельность в качестве индивидуального предпринимателя?

Индивидуальные предприниматели уплачивают предусмотренные действующим законодательством налоги. Но это не означает, что они уплачивали и страховые взносы в ФСС, поскольку уплата страховых взносов индивидуальными предпринимателями — не обязательный, а добровольный платеж. Если индивидуальный предприниматель добровольно не уплачивал страховые взносы в ФСС, этот период не входит в страховой стаж. Периоды деятельности индивидуального предпринимателя подтверждаются:

за период до 1 января 1991 г. — документом финансовых органов или справками архивных учреждений об уплате платежей на социальное страхование;

за период с 1 января 1991 года по 31 декабря 2000 года, а также за период после 1 января 2003 года — документом территориального органа Фонда социального страхования Российской Федерации об уплате платежей на социальное страхование.

В 2001-2002 годах действующим законодательством не было предусмотрено возможности  предпринимателям  уплачивать страховые взносы в ФСС.

 

Входит ли в страховой стаж служба в армии?

В страховой стаж включаются военная служба, а также служба в органах внутренних дел, Государственной противопожарной службе, органах по контролю за оборотом наркотических средств и психотропных веществ, учреждениях и органах уголовно-исполнительной системы.

Периоды прохождения военной службы, а также иной службы подтверждаются военными билетами, справками военных комиссариатов, воинских подразделений, архивных учреждений, записями в трудовой книжке и другими документами, содержащими сведения о периоде прохождения службы.

 

Засчитывается ли в страховой стаж период, когда работник вынужденно не работал из-за незаконного увольнения?

Да, этот период засчитывается в страховой стаж. Когда работник по решению суда или трудовой инспекции восстанавливается на работе, дата увольнения у него аннулируется. За период, когда он вынужденно не работал, ему выплачивается зарплата и доначисляются страховые взносы.

Если ПФР отказал в досрочной пенсии…

Как добиться включения в стаж периодов работы в неблагоприятных климатических условиях, чтобы получать заслуженные выплаты?

Читательница «АГ» попросила оценить справедливость решения Братского городского суда Иркутской области1, куда она обратилась после того, как Управление Пенсионного фонда РФ отказало ей во включении рабочих периодов в страховой стаж и стаж работы в местности, приравненной к районам Крайнего Севера, а также в признании права на назначение досрочной страховой пенсии по старости. Суд принял решение о включении спорных периодов в страховой стаж, но не удовлетворил требование о включении их в стаж работы в местности, приравненной к районам Крайнего Севера.

Анализируя данный отказ, можно отметить, что читательница перед обращением в ПФР и далее в суд недостаточно хорошо подготовилась.

Как нужно действовать, чтобы ПФР не отказал в назначении досрочной страховой пенсии по старости?

Сначала необходимо запросить у работодателя справку, подтверждающую, что в определенный период гражданин действительно работал и что его рабочее место располагалось в местности, приравненной к районам Крайнего Севера. Справку нужно предоставить в Пенсионный фонд вместе с заявлением о назначении пенсии.

Если данные, указанные в справке, в Пенсионном фонде отсутствуют, то следует обратиться к своему работодателю с заявлением о проведении корректировки сведений в ПФР и на индивидуальном лицевом счете работника. Согласно Закону о страховых пенсиях физические и юридические лица несут ответственность за достоверность сведений, содержащихся в документах, представляемых ими для установления и выплаты страховой пенсии, а работодатели – еще и за достоверность сведений, представляемых для ведения индивидуального (персонифицированного) учета в системе обязательного пенсионного страхования (ч. 1 ст. 28 Федерального закона от 28 декабря 2013 г. № 400-ФЗ «О страховых пенсиях»).

Только после этого в случае отказа следует обращаться в суд с иском о признании решения Управления ПФР незаконным; включении периода работы в страховой стаж и стаж работы в местности, приравненной к районам Крайнего Севера; признании права на назначение досрочной страховой пенсии по старости.

В каком случае суд признает право на назначение досрочной пенсии, несмотря на отказ ПФР?

Работа в районах Крайнего Севера и приравненных к ним местностях относится к рабочим периодам в районах с неблагоприятными климатическими условиями. Это дает право на досрочное назначение трудовой пенсии до достижения человеком установленного пенсионным законодательством возраста.

Читательнице следовало в исковом заявлении просить суд установить факт работы в местности, приравненной к районам Крайнего Севера. Более того, так как не во всех случаях достаточно иметь запись в трудовой книжке о том, что место работы находилось именно в такой местности, это нужно доказывать справками, выписками, свидетельскими показаниями и т. д.

Также напомним, что во времена СССР в общий и специальный трудовой стаж включался период нахождения женщин в декретном отпуске и отпуске по уходу за ребенком. Поэтому в стаж, дающий право на досрочное назначение трудовой пенсии по старости, может быть включен период нахождения женщины в отпуске по уходу за ребенком. Но при условии, что он имел место до 6 октября 1992 г. (до времени вступления в силу Закона РФ от 25 сентября 1992 г. № 3543-1 «О внесении изменений и дополнений в Кодекс законов о труде Российской Федерации», после принятия которого период нахождения в отпуске по уходу за ребенком не включается в специальный стаж работы в случае назначения пенсии на льготных условиях). Необходимо учитывать, что если отпуск по уходу за ребенком начался до 6 октября 1992 г., то этот период включается в стаж независимо от момента его окончания.

Нельзя забывать, что обязательным условием признания права на досрочную пенсию по старости в связи с занятостью на соответствующих видах работ является их выполнение в течение полного рабочего дня, т. е. не менее 80% рабочего времени.

Кроме того, в страховой стаж включаются периоды работы или иной деятельности при условии, что за эти периоды в Пенсионный фонд уплачивались страховые взносы.

Возместит ли ПФР судебные расходы?

Если истец в установленном законом порядке обращался в орган, осуществляющий пенсионное обеспечение, за назначением пенсии и в этом ему было необоснованно отказано, суд вправе обязать его назначить истцу пенсию со дня подачи заявления в этот орган.

При удовлетворении требований гражданина понесенные им по делу судебные расходы, в том числе и уплаченная государственная пошлина, подлежат возмещению ответчиком.

Что делать, если суд отказал в удовлетворении требований?

Читательнице следует обратиться в суд с исковым заявлением об установлении юридического факта работы в местности, приравненной к районам Крайнего Севера. После получения решения суда нужно собрать недостающие справки. Затем необходимо повторно обратиться в Управление ПФР с заявлением о назначении досрочной страховой пенсии по старости, приложив два решения суда и собранные справки.

Еще один вариант: можно обратиться в суд с требованием отменить вынесенное решение по вновь открывшимся обстоятельствам.

Отметим, что неподготовленному человеку трудно справиться с огромным количеством правовой информации, поэтому будет полезно обратиться за квалифицированной помощью.


1Решение Братского городского суда Иркутской области от 21 ноября 2019 г. по делу № 2-3731/2019.

Новые пенсии в Казахстане — что будет с ИП?

08 января, 17:36

Провести ревизию назначенной базовой пенсии поручил ​​ Премьер-Министр РК Бакытжан Сагинтаев, передает корреспондент МИА «Казинформ». Он же пояснил, как рассчитывать пенсию индивидуальных предпринимателей.

«Вместе с тем, в целях недопущения некорректного учета стажа участия граждан в пенсионной системе Министерству труда и социальной защиты населения поручено провести ревизию назначенной базовой пенсии и по ее результатам дополнительно изучить вопрос расчета трудового стажа при назначении базовой пенсии. Об итогах проведенной работы Вы будете проинформированы министерством дополнительно», — говорится в ответе главы Правительства на депутатский запрос.

Он напомнил, что в рамках поручения Главы государства, озвученного в Послании народу Казахстана, с 1 июля текущего года введена новая методика назначения базовой пенсии. Отныне ее размер устанавливается дифференцированно каждому получателю в зависимости от стажа участия в пенсионной системе.

В стаж участия в пенсионной системе включаются трудовой стаж, выработанный в солидарной системе (до 1 января 1998 года), а также периоды осуществления обязательных пенсионных взносов, которые подтверждаются сведениями из централизованной базы данных о перечислении обязательных пенсионных взносов (с 1 января 1998 года). Перечисление обязательных пенсионных взносов осуществляется в порядке и сроки, установленные Налоговым кодексом и Законом «О пенсионном обеспечении в РК».

«В этой связи, при исчислении стажа участия в пенсионной системе учитываются особый порядок и сроки перечисления обязательных пенсионных взносов отдельными категориями плательщиков. К примеру, для индивидуальных предпринимателей, лиц, занимающихся частной практикой и других субъектов, применявших специальный налоговый режим, предусмотрено, что в случае перечисления в единый накопительный пенсионный фонд не менее годовой суммы обязательных пенсионных взносов, подлежащей уплате за соответствующий налоговый период, стаж участия в пенсионной системе будет равен одному году», — говорится в сообщении.

Автор: Elitar. kz

Стаж индивидуального предпринимателя \ Акты, образцы, формы, договоры \ Консультант Плюс

]]>

Подборка наиболее важных документов по запросу Стаж индивидуального предпринимателя (нормативно–правовые акты, формы, статьи, консультации экспертов и многое другое).

Формы документов: Стаж индивидуального предпринимателя

Судебная практика: Стаж индивидуального предпринимателя Открыть документ в вашей системе КонсультантПлюс:
Подборка судебных решений за 2018 год: Статья 30 «Оценка пенсионных прав застрахованных лиц» Федерального закона «О трудовых пенсиях в Российской Федерации»
(ООО юридическая фирма «ЮРИНФОРМ ВМ»)Отклоняя требование о признании незаконным решения пенсионного органа об отказе в перерасчете страховой пенсии по старости, суд в порядке пункта 1 статьи 17, пунктов 2, 3, 6, 7 статьи 30, пунктов 1, 2 статьи 30. 1 ФЗ от 17.12.2001 N 173-ФЗ «О трудовых пенсиях в Российской Федерации», пункта 9 Постановления Пленума ВС РФ от 11.12.2012 N 30 установил, что размер страховой пенсии истца выполнен в соответствии с предусмотренными требованиями, для расчета размера пенсии ответчиком выбран наиболее выгодный для истца период работы, при этом на момент оформления истцом пенсии не предусмотрена норма увеличения размера фиксированной выплаты к страховой пенсии с учетом страхового стажа более 25 лет для женщин, а индексация (в сторону повышения) денежных сумм произведена ответчиком в интересах истца с применением деноминации в силу прямого указания закона в обязательном порядке к любым денежным средствам, в том числе подлежащим для исчисления в качестве среднего заработка, принимая во внимание, что неполная оплата страховых взносов является основанием для исключения периода работы истца в качестве индивидуального предпринимателя из трудового стажа для расчета пенсии по старости. Открыть документ в вашей системе КонсультантПлюс:
Подборка судебных решений за 2019 год: Статья 32 «Сохранение права на досрочное назначение страховой пенсии отдельным категориям граждан» Федерального закона «О страховых пенсиях»
(ООО юридическая фирма «ЮРИНФОРМ ВМ»)Руководствуясь статьей 32 Федерального закона от 28. 12.2013 N 400-ФЗ «О страховых пенсиях» и установив, что истец в спорные периоды и в настоящее время проживает в г. Петрозаводске, был зарегистрирован в качестве индивидуального предпринимателя, состоял на учете в ИФНС по г. Петрозаводску, зарегистрирована в качестве страхователя в УПФ РФ в г. Петрозаводске; за указанные периоды истцом произведена уплата страховых взносов в налоговый орган по месту жительства, что подтверждается материалами дела, суд правомерно включил в страховой стаж работы в местности, приравненной к районам Крайнего Севера, периоды осуществления истцом предпринимательской деятельности и обязал назначить истцу досрочную страховую пенсию по старости, поскольку согласно Перечню районов Крайнего Севера и местностей, приравненных к районам Крайнего Севера, утвержденному Постановлением Совета Министров СССР от 10.11.1967 N 1029 (с изменениями и дополнениями), г. Петрозаводск Республики Карелия отнесен к местности, приравненной к районам Крайнего Севера.

Статьи, комментарии, ответы на вопросы: Стаж индивидуального предпринимателя

Нормативные акты: Стаж индивидуального предпринимателя

При назначении пенсий самозанятым будет учитываться период уплаты взносов в ПФР — Экономика и бизнес

МОСКВА, 22 февраля. /ТАСС/. Период уплаты самозанятыми гражданами взносов на обязательное пенсионное страхование будет засчитан в трудовой стаж и учтен при назначении пенсий, если такие граждане участвуют в программе добровольной уплаты налога на профессиональный доход. Об этом говорится в постановлении правительства РФ, опубликованном в пятницу на сайте кабинета министров.

«В целях обеспечения прав самозанятых граждан, применяющих специальный налоговый режим «Налог на профессиональный доход» на пенсионное обеспечение, правила подсчета и подтверждения страхового стажа для установления страховых пенсий дополнены новыми положениями, которыми предусматривается включение в страховой стаж периодов уплаты ими страховых взносов на обязательное пенсионное страхование и определяются особенности зачета этих периодов в страховой стаж», — говорится в документе.

Как пояснили ТАСС в пресс-службе Пенсионного фонда России (ПФР), речь идет о том, что самозанятые, помимо уплаты налогов на свой доход через специальное приложение Федеральной налоговой службы (ФНС), также могут уплачивать за себя взносы на обязательное пенсионное страхование (ОПС). «Как только гражданин, самозанятый, который не обязан платить на ОПС, начинает делать туда самостоятельные добровольные отчисления, то тот период, когда он это делает, будет засчитываться ему в стаж», — сказал представитель пресс-службы ПФР.

Специальный налоговый режим для граждан, которые получают доход от своей деятельности, но при этом не имеют работодателя и не привлекают наемных работников по трудовым договорам, начал действовать с 1 января 2019 года на территории четырех субъектов РФ — Москвы, Татарстана, Московской и Калужской областей. Оплатить налог на профессиональный доход в размере от 4% до 6% будет возможно через мобильное приложение, разработанное ФНС, регистрация в качестве индивидуального предпринимателя для этого не понадобится.

Сводка пенсии

полицейских и пожарных — людские ресурсы

Под управлением TIAA

Введение
Право на участие
Кредит на обслуживание
Льготы

Примеры
Определения

Введение

Пенсионная программа для полицейских и пожарных была разработана, чтобы предоставить сотрудникам Purdue льготы, сопоставимые с теми, которые доступны в Индиане для муниципальной полиции и пожарных. Программа необходима для привлечения и поддержания квалифицированных сотрудников полиции и пожарных, которым поручена защита университетского сообщества. Вопросы, касающиеся пенсионного плана для сотрудников полиции и пожарных, можно направлять в Purdue Benefits по электронной почте или по телефону 765-494-1685.

Право на участие

Все штатные сотрудники полиции и пожарные, работающие полный рабочий день, должны участвовать в плане при приеме на работу.

Каждый член будет вносить взносы в план каждый платежный период.Размер установленной суммы составляет три процента от базового оклада, установленного для патрульных офицеров, не проходящих испытательный срок, в каждом кампусе. Взносы будут производиться до налогообложения. Участие будет продолжаться до тех пор, пока участник работает в качестве полицейского / пожарного.

Сервисный кредит

Служебный кредит присуждается за годы и месяцы службы в качестве офицера полиции или пожарного Purdue. Офицеры полиции и пожарные, которые выбрали участие в программе на дату вступления в силу плана (1 июля 1990 г.), были зачислены на службу до даты вступления в силу.

Если участник переходит на неприемлемую должность или увольняется с работы, а затем возвращается в полицию или пожарную часть, кредит за предыдущую службу может быть восстановлен. Это может произойти только в том случае, если их перерыв в работе меньше, чем их предыдущая кредитная служба. Если членские взносы были отозваны, необходимо произвести возврат плюс проценты.

Участнику будет засчитано до шести месяцев службы за каждый непрерывный период, в течение которого участник не выполняет свои обязанности из-за отпуска, болезни, нетрудоспособности, отпуска в армии или отпуска, утвержденного работодателем.Однако, когда член возвращается на работу после одного из этих отпусков, все взносы за этот период должны быть возмещены. Пожалуйста, свяжитесь с отделом вознаграждения персонала по телефону 494-1680, чтобы договориться. Дополнительные услуги предоставляются лицам, имеющим право на длительную нетрудоспособность (см. «Положения об инвалидности» ниже).

Преимущества

Программа включает три положения о льготах; (1) дополнительный пенсионный план, (2) дополнительный план по инвалидности и (3) пособие по случаю потери кормильца.Эти программы являются дополнением к пенсионным программам, страхованию жизни, долгосрочной нетрудоспособности и другим программам страхования, доступным штатным сотрудникам Purdue University.

  • Дополнительные пенсионные пособия

Целью пенсионных выплат является обеспечение пенсионных выплат, которые позволят участникам выйти на пенсию из этих профессий и использовать другие возможности карьерного роста. План рассчитан на выход на пенсию в возрасте 55 лет и двадцатилетнего стажа работы.

Пенсия для сотрудников полиции и пожарных — это план с установленными выплатами. Это означает, что пенсия рассчитывается с использованием формулы, основанной на выслуге лет, возрасте и пенсии, доступной для плана с установленными выплатами и / или плана с установленными взносами.

  • Некоторые особые положения, касающиеся пенсионных выплат:

Целью дополнительной пенсии является обеспечение пенсионных выплат, которые позволят участникам выйти на пенсию с этих профессий и использовать другие возможности карьерного роста.План рассчитан на выход на пенсию в возрасте 55 лет и двадцатилетнего стажа работы.

Пенсия для сотрудников полиции и пожарных — это план с установленными выплатами. Это означает, что пенсия рассчитывается с использованием формулы, основанной на выслуге лет, возрасте и пенсии, доступной для плана с установленными выплатами и / или плана с установленными взносами.

Некоторые особые положения, касающиеся пенсионного обеспечения:

    1. Пенсионные выплаты для участников дополняют пенсионные выплаты, доступные в рамках плана с установленными выплатами и / или плана с установленными взносами.
    2. Участник имеет право на получение обычных пенсионных пособий по этому плану после завершения 20 лет службы и достижения возраста 55 лет.

      Обычное пенсионное пособие составляет 50 процентов от базового оклада полицейского, не проходящего испытательный срок, в каждом университетском городке на дату выхода на пенсию. Каждый дополнительный год службы сверх 20 дает участнику право на добавление двух процентов к формуле пенсионного обеспечения. Максимальный размер пособия для расчета пенсии составляет 74 процента.

      Пенсионное пособие участника будет компенсировано льготами, доступными по плану с установленными выплатами и / или по плану с установленными взносами.Если члену были начислены взносы в план с установленными выплатами и / или в план с установленными взносами, когда он работал в какой-либо должности, кроме полицейского или пожарного, эти взносы и количество лет службы не используются для расчета компенсации пенсионного дохода. Аннуитет сберегательного счета PERF также не учитывается при определении размера пособия, выплачиваемого по плану.

      Методом, используемым при определении компенсационных выплат, будет однократный пожизненный аннуитет с пятилетней гарантией, выплачиваемой по плану с установленными выплатами и / или по плану с установленными взносами в возрасте 55 лет или старше. Члены могут выбрать получение возврата своих взносов плюс проценты вместо пенсионных пособий. Для целей расчета выплат с установленными взносами компенсация будет учитываться как аннуитетный платеж TIAA с накоплениями CREF, переданными TIAA.

      Важно отметить, что член не обязан начинать получать установленные выплаты или рассчитываться по контрактам с установленными взносами. Однако суммы, которые предполагается выплачивать по этим планам, будут использоваться для компенсации пособий, выплачиваемых пенсионной программой.Продолжение работы в университете может обеспечить дополнительные пенсионные пособия по программам с установленными выплатами или установленными взносами.

    3. Право на получение пенсионного пособия имеют только участники, которые участвовали в плане десять и более лет. Члены, проработавшие десять лет в качестве офицера полиции или пожарного, будут защищены.

      Досрочный выход на пенсию возможен для полноправных участников, которые выходят на пенсию до получения 20 лет службы. Участники получат пособие в возрасте 55 лет, которое уменьшается на 2.5 процентов за каждый год до 20 лет.

      Если член прекращает свое участие до перехода прав, взносы, удержанные из заработной платы в течение лет участия, будут по запросу возвращены с процентами.

      После выхода участника на пенсию льготы, предоставляемые этим планом, будут ежегодно корректироваться с учетом прожиточного минимума с использованием индекса потребительских цен (ИПЦ) с увеличением или уменьшением пособий на уровне трех процентов в год. Корректировки будут вноситься 1 июля 1 июля.

    1. члена участвуют в программе Университета по длительной инвалидности (LTD).Кроме того, члены, получающие оплату каждые две недели, могут принять участие в программе Университета по краткосрочной инвалидности.

    2. Члены, которые соответствуют требованиям к LTD, получат кредиты за обслуживание в рамках пенсионного плана до даты досрочного выхода на пенсию, но не более чем на 20 лет. Заработная плата сотрудника полиции без условного осуждения на момент потери трудоспособности будет использоваться при расчете пенсионных пособий.

    3. Участники

      , которые не могут выполнять свои обязанности по своей профессии, но не соответствуют требованиям в отношении полной и постоянной инвалидности по программе University LTD, будут защищены в случае, если они будут искать другую оплачиваемую работу.В этих случаях сумма будет выплачиваться вместе с новой заработной платой, чтобы гарантировать, что член получает не менее 65 процентов своей базовой заработной платы до потери трудоспособности. Это положение включено, чтобы облегчить возвращение к работе, хотя никакие пособия выплачиваться не будут, если участник не работает по найму. Эти льготы LTD выплачиваются до возраста 65 лет или до тех пор, пока пенсионные пособия будут доступны в пенсионном плане для сотрудников полиции и пожарных, в зависимости от того, что наступит раньше.

Участник, не имеющий права на пенсию

    1. Если участник умирает до получения права на пенсионное пособие (моложе 55 лет или менее 10 лет засчитываемого стажа), пособие по потере кормильца выплачивается в рамках программы типа страхования.

    2. Пособие по потере кормильца будет выплачиваться супругу на всю жизнь и детям-иждивенцам до 19 лет.

    3. В таблице ниже показаны ежегодные пособия по случаю потери кормильца в зависимости от лет службы по плану. Пособия рассчитываются как процент от базового оклада участника на момент смерти.

График выплаты пособий по случаю потери кормильца
Годы службы Пособие супругу * Итого пособие на детей
Менее 12 15.0% 5,0%
> 12, но <14 18,0 6,0
> 14, но <16 21,0 7,0
> 16, но <18 24,0 8,0
> 18, но <20 27,0 9,0
> 20, но <22 30,0 10,0
> 22, но <24 32. 4 10,8
> 24, но <26 34,8 11,6
> 26, но <28 37,2 12,4
> 28, но <30 39,6 13,2
> 30, но <32 42,0 14,0
32 или более 44,4 14,8

* до максимального пособия в размере 2500 долларов США в месяц

    1. В случае, если пособие по случаю потери кормильца не выплачивается, в наследство члена входят взносы члена плюс проценты.
    2. Пособия по случаю потери кормильца выплачиваются в дополнение к пособиям, предоставляемым университетской базовой и дополнительной программой срочного страхования жизни. Также могут быть доступны пособия по социальному обеспечению.

Пособие в связи с потерей кормильца: участник, имеющий право на пенсию

    1. В случае смерти участника в возрасте старше 55 лет с засчитываемым стажем 10 или более лет, пособие по потере кормильца выплачивается из пенсионного плана.

    2. Если одинокий член умирает в день или после даты, когда соблюдены возрастные и служебные требования для пенсионных выплат, его / ее бенефициары будут иметь право на взносы члена плюс проценты или единовременную сумму в размере приведенной стоимости пожизненной ежемесячной пенсии. участник получил бы, если бы участник удалился за день до смерти
    3. Если состоящий в браке член умирает, удовлетворяя возрастным и служебным требованиям для пенсионных выплат по пенсионному плану, переживший супруг будет иметь право на получение пожизненного дохода, равного пенсии по случаю потери кормильца, которую супруг получил бы, если бы пенсия члена началась в этот день. перед смертью.Пережившие супруги могут выбрать получение возмещения членских взносов плюс проценты вместо пенсии по случаю потери кормильца.
    • Контракт с TIAA

      Purdue организовала TIAA в качестве администратора платежей, производимых в пенсионный план для сотрудников полиции и пожарных. TIAA обрабатывает выплаты пособий, готовит и подает отчеты в налоговую службу и выдает 1099 рупий для отчетности по индивидуальному подоходному налогу. TIAA также обладает опытом пенсионного обеспечения, чтобы давать советы и рекомендации по юридическим требованиям и изменениям, необходимым для поддержания плана такого рода.

      Копии официального плана доступны для ознакомления в отделах кадровых служб — льготы для персонала, в отделе охраны и безопасности физических объектов или отделениях кадров в региональных кампусах.

      Перейти к документу плана действий полиции / пожарной охраны`

    • Запись

      Форма назначения заработной платы должна быть заполнена каждым правомочным участником плана, чтобы стать участником. Участники также должны указать своих бенефициаров при зачислении. Участникам рекомендуется обновлять информацию о бенефициарах при возникновении изменений.

    • Годовой отчет о предполагаемой прибыли

Каждый год для каждого члена будет составляться индивидуальный отчет. Будет включен прогноз выплаты пособий, основанный на текущем статусе участника и некоторых стандартных предположениях, а также краткое изложение других положений этого плана о пособиях.

    • Для начала выплаты пособий

Члены, планирующие выход на пенсию, должны уведомить о вознаграждении сотрудников приблизительно за 30 дней до запланированной даты выхода на пенсию.

Staff Benefits отвечает за помощь участникам в инициировании выплаты пособий. Помощь в оценке пенсионного дохода и заполнении заявления на пенсию можно получить, записавшись на прием.

Офицеры полиции / пожарные, проработавшие 20 лет участником плана и имеющие хорошую репутацию, должны считаться официальными пенсионерами университета.

Примеры пенсионного обеспечения

Чтобы проиллюстрировать, как работает пенсионный компонент этой программы, приведены некоторые примеры.

Эти расчеты основаны на базовом окладе сотрудника полиции Западного Лафайета без пробации в 2015–2016 годах в размере 58 000 долларов.

  • Пример №1 «Обычный выход на пенсию»

    Джон Пердью проработал в полиции 20 лет, и в этом году ему исполнится 55 лет. Хотя он еще не планирует выходить на пенсию с установленным размером пособия, для определения размера пенсии полиции и пожарных была сделана оценка, основанная на единственном варианте жизни. Г-н Пердью имеет право на пенсионное пособие полиции / пожарной охраны в размере 29 000 долларов США (базовый оклад в размере 58 000 долларов США x 50%), которое исходит из комбинации его установленного пособия и пенсии полиции / пожарной охраны.

Распределение льгот:

Установленная пенсия 9 108 долл. США
Полиция / Пожарная $ 19 892
Общая сумма пособия 29 000 долл. США
  • Пример № 2 «Более 20 лет»

    Purdue Pete начал работать пожарным в возрасте 23 лет. Когда ему исполнится 55 лет, ему будет засчитано 32 года службы.Он будет иметь право на получение максимального пособия. Г-н Пит намеревается занять другую должность в Purdue, поэтому для определения пенсии полиции и пожарной была сделана оценка, основанная на единственном варианте жизни. Он имеет право на пенсионное пособие полиции / пожарной охраны в размере 42 920 долларов США (базовый оклад 58 000 долларов США x 74%), которое исходит из комбинации его установленного пособия и пенсии полиции / пожарной охраны.

Распределение льгот:

Установленная пенсия 21 120 долл. США
Полиция / Пожарная 21 800 долл. США
Общая сумма пособия 42 920 долл. США
  • Пример № 3 «Менее 20 лет»

    Бетти Бойлермейкер приехала в Purdue, чтобы начать вторую карьеру в возрасте 45 лет.Она намеревается выйти на пенсию в 60 лет. Хотя она не отработала полных 20 лет, необходимых для получения «нормального выхода на пенсию», она имеет право на пособие, пропорциональное ее выслуге лет. Она имеет право на пенсионное пособие полиции / пожарной охраны в размере 21 750 долларов США (базовый оклад 58 000 долларов США x 37,5%), которое исходит из комбинации ее установленного пособия и пенсии полиции / пожарной охраны.

Распределение льгот:

Установленная пенсия 9 900 долл. США
Полиция / Пожарная $ 11 850
Общая сумма пособия 21 750 долл. США
  • Пример № 4 «Выход на пенсию в будущем»

    Офицеру Роуди в настоящее время 31 год, и к 2030 году в возрасте 55 лет он будет прослужить 25 лет.Однако он может продолжить работу и получить кредит на дополнительные годы службы. Предполагая, что оклад патрульного офицера, не проходящего испытательный срок, составляет 1,5 процента в год, прогнозы пособий показывают разницу в размерах пособий за дополнительные пять лет службы.

Пособие в возрасте 55 лет (2030 год) — Офицер Роуди имеет право на пенсионное пособие полиции / пожарной охраны в размере 42 864 долларов (базовый оклад 71 440 x 58,7%), которое исходит из комбинации его установленного пособия и пенсии полиции / пожарной охраны.

Распределение выгод: « « « « « « « « « « « « « « « `

Установленная пенсия 13 656 долларов США
Полиция / Пожарная 29 208 долларов США
Общая сумма выплаты
42 864 долл. США

  • Пособие в возрасте 60 лет (2035 год) — Офицер Роуди имеет право на пенсионное пособие полиции / пожарной охраны в размере 53 874 доллара (базовый оклад 76 963 доллара x 70%), который исходит из комбинации его установленного пособия и полиции / Пожарная пенсия.

Распределение льгот:

Установленная пенсия 25 500 долл. США
Полиция / Пожарная 28 374 долл. США
Общая сумма пособия 53 874 долл. США


Определения

Аннуитет: фиксированная сумма дохода, выплачиваемая в течение всего срока жизни участника (и / или супруга, в зависимости от варианта, заявленного при выходе на пенсию).

Досрочный выход на пенсию: пенсия выплачивается после того, как участник в возрасте 55 лет и старше проработал офицером полиции или пожарным не менее 10 лет, но менее 20 лет.

Дата вступления в силу: Дата вступления в силу плана — 1 июля 1990 года.

Базовый оклад: оклад сотрудника полиции без пробации, действующий на дату выхода его на пенсию, увольнения с работы в качестве полицейского / пожарного или инвалидности. Эта базовая зарплата используется для определения пенсионных выплат.

Совместное пособие по случаю потери кормильца: вариант пенсионного обеспечения, который обеспечивает доход для участника и его супруги, пока живет участник и / или их супруга. Обычная дата выхода на пенсию: первый день месяца, после которого участник достигает 55-летнего возраста и проработал не менее 20 лет. Участник: сотрудник полиции или пожарный, который является участником плана и имеет право на получение пособий.

Обычное пенсионное пособие: сумма пенсионных пособий, выплачиваемых участникам, которые выходят на пенсию со стажем 20 лет в возрасте 55 лет или старше. Эта сумма равна 50 процентам оклада сотрудника полиции без условного осуждения, действующего на момент выхода члена на пенсию.

Единовременный пожизненный аннуитет: вариант пенсионного обеспечения, который обеспечивает доход участника на протяжении всей его жизни, но не предусматривает выплат по кормильцу.

Инвалидность: из-за болезни или случайного телесного повреждения работник не может выполнять все материальные и существенные обязанности по своей профессии в течение периода, не превышающего 12 месяцев.Впоследствии инвалидность применяется, когда человек не может выполнять все материальные и существенные обязанности по своей профессии или любой другой деятельности, для которой он разумно приспособлен по образованию, образованию, опыту, возрасту, физическим и умственным способностям.

Vested: после 10 лет засчитываемой службы участник получает право на получение пенсионного пособия по достижении 55 лет.

Оплачиваемая занятость: работают 40 часов в неделю по профессии, заработок которой не ниже федерального минимального уровня оплаты труда.Должна быть предоставлена ​​официальная документация о доходах, например квитанции о заработной плате или формы W-2.

% PDF-1.4 % 2598 0 объект > endobj xref 2598 355 0000000017 00000 н. 0000007576 00000 н. 0000011950 00000 п. 0000012289 00000 п. 0000012499 00000 п. 0000263111 00000 п. 0000263219 00000 н. 0000263343 00000 п. 0000263590 00000 н. 0000263624 00000 н. 0000264461 00000 п. 0000264863 00000 н. 0000266082 00000 н. 0000266364 00000 н. 0000711179 00000 н. 0000711215 00000 н. 0000711305 00000 н. 0000711396 00000 н. 0000711466 00000 н. 0000711576 00000 н. 0000711644 00000 н. 0000711754 00000 н. 0000711823 00000 н. 0000711940 00000 н. 0000712009 00000 н. 0000712123 00000 н. 0000712192 00000 н. 0000712307 00000 н. 0000712376 00000 н. 0000712563 00000 н. 0000712632 00000 н. 0000712794 00000 н. 0000712863 00000 н. 0000713028 00000 н. 0000713097 00000 н. 0000713281 00000 н. 0000713350 00000 н. 0000713500 00000 н. 0000713569 00000 н. 0000713756 00000 н. 0000713825 00000 н. 0000713980 00000 н. 0000714049 00000 н. 0000714224 00000 н. 0000714294 00000 н. 0000714453 00000 н. 0000714523 00000 н. 0000714686 00000 н. 0000714756 00000 н. 0000714943 00000 н. 0000715013 00000 н. 0000715184 00000 н. 0000715254 00000 н. 0000715424 00000 н. 0000715494 00000 н. 0000715677 00000 н. 0000715747 00000 н. 0000715890 00000 н. 0000715960 00000 н. 0000716149 00000 н. 0000716219 00000 н. 0000716403 00000 н. 0000716473 00000 н. 0000716637 00000 н. 0000716707 00000 н. 0000716888 00000 н. 0000716958 00000 н. 0000717128 00000 н. 0000717198 00000 н. 0000717345 00000 н. 0000717415 00000 н. 0000717563 00000 н. 0000717633 00000 н. 0000717743 00000 н. 0000717813 00000 н. 0000717966 00000 н. 0000718035 00000 н. 0000718251 00000 н. 0000718320 00000 н. 0000718500 00000 н. 0000718569 00000 н. 0000718779 00000 н. 0000718848 00000 н. 0000719046 00000 н. 0000719115 00000 н. 0000719278 00000 н. 0000719347 00000 н. 0000719542 00000 н. 0000719611 00000 н. 0000719828 00000 н. 0000719897 00000 н. 0000720086 00000 н. 0000720155 00000 н. 0000720390 00000 н. 0000720459 00000 н. 0000720622 00000 н. 0000720691 00000 п. 0000720964 00000 н. 0000721033 00000 н. 0000721235 00000 н. 0000721304 00000 н. 0000721557 00000 н. 0000721626 00000 н. 0000721813 00000 н. 0000721882 00000 н. 0000722065 00000 н. 0000722134 00000 н. 0000722293 00000 п. 0000722362 00000 н. 0000722522 00000 н. 0000722591 00000 н. 0000722781 00000 н. 0000722850 00000 н. 0000722997 00000 н. 0000723066 00000 н. 0000723211 00000 н. 0000723280 00000 н. 0000723434 00000 н. 0000723503 00000 н. 0000723666 00000 н. 0000723735 00000 н. 0000723904 00000 н. 0000723973 00000 п. 0000724159 00000 н. 0000724228 00000 н. 0000724391 00000 н. 0000724460 00000 н. 0000724608 00000 н. 0000724677 00000 н. 0000724807 00000 н. 0000724876 00000 н. 0000725036 00000 н. 0000725106 00000 н. 0000725263 00000 н. 0000725333 00000 н. 0000725489 00000 н. 0000725559 00000 н. 0000725752 00000 н. 0000725822 00000 н. 0000725993 00000 н. 0000726063 00000 н. 0000726250 00000 н. 0000726320 00000 н. 0000726493 00000 н. 0000726563 00000 н. 0000726742 00000 н. 0000726812 00000 н. 0000726975 00000 н. 0000727045 00000 н. 0000727205 00000 н. 0000727275 00000 н. 0000727436 00000 н. 0000727506 00000 н. 0000727679 00000 н. 0000727749 00000 н. 0000727911 00000 н. 0000727981 00000 н. 0000728206 00000 н. 0000728276 00000 н. 0000728444 00000 н. 0000728514 00000 н. 0000728714 00000 н. 0000728784 00000 п. 0000728970 00000 н. 0000729040 00000 н. 0000729191 00000 н. 0000729261 00000 н. 0000729421 00000 н. 0000729491 00000 н. 0000729705 00000 н. 0000729775 00000 н. 0000729946 00000 н. 0000730016 00000 н. 0000730218 00000 н. 0000730288 00000 н. 0000730459 00000 н. 0000730529 00000 н. 0000730711 00000 н. 0000730781 00000 н. 0000730953 00000 п. 0000731023 00000 п. 0000731201 00000 н. 0000731271 00000 н. 0000731508 00000 н. 0000731578 00000 н. 0000731732 00000 н. 0000731802 00000 н. 0000731962 00000 н. 0000732032 00000 н. 0000732185 00000 н. 0000732255 00000 н. 0000732468 00000 н. 0000732538 00000 н. 0000732719 00000 н. 0000732789 00000 н. 0000732970 00000 н. 0000733040 00000 н. 0000733238 00000 н. 0000733308 00000 н. 0000733525 00000 н. 0000733595 00000 н. 0000733753 00000 п. 0000733823 00000 н. 0000733984 00000 п. 0000734054 00000 н. 0000734218 00000 н. 0000734288 00000 п. 0000734450 00000 н. 0000734520 00000 н. 0000734684 00000 п. 0000734754 00000 н. 0000734933 00000 н. 0000735003 00000 н. 0000735200 00000 н. 0000735270 00000 н. 0000735418 00000 н. 0000735488 00000 н. 0000735651 00000 п. 0000735721 00000 н. 0000735866 00000 н. 0000735936 00000 н. 0000736119 00000 н. 0000736189 00000 н. 0000736399 00000 н. 0000736469 00000 н. 0000736658 00000 н. 0000736728 00000 н. 0000736929 00000 н. 0000736999 00000 н. 0000737155 00000 п. 0000737225 00000 н. 0000737421 00000 н. 0000737491 00000 п. 0000737689 00000 н. 0000737759 00000 н. 0000737928 00000 н. 0000737998 00000 н. 0000738158 00000 п. 0000738228 00000 п. 0000738430 00000 н. 0000738500 00000 н. 0000738648 00000 н. 0000738718 00000 п. 0000738849 00000 н. 0000738919 00000 п. 0000739112 00000 н. 0000739182 00000 н. 0000739335 00000 н. 0000739405 00000 н. 0000739541 00000 н. 0000739610 00000 н. 0000739828 00000 н. 0000739897 00000 н. 0000740088 00000 н. 0000740157 00000 н. 0000740310 00000 п. 0000740379 00000 н. 0000740623 00000 н. 0000740692 00000 п. 0000740876 00000 н. 0000740945 00000 н. 0000741126 00000 н. 0000741195 00000 н. 0000741367 00000 н. 0000741436 00000 н. 0000741608 00000 н. 0000741677 00000 н. 0000741866 00000 н. 0000741935 00000 п. 0000742090 00000 н. 0000742160 00000 н. 0000742307 00000 н. 0000742377 00000 н. 0000742546 00000 н. 0000742616 00000 н. 0000742787 00000 н. 0000742857 00000 н. 0000743015 00000 н. 0000743085 00000 п. 0000743253 00000 н. 0000743323 00000 н. 0000743483 00000 н. 0000743553 00000 н. 0000743709 00000 н. 0000743779 00000 п. 0000743921 00000 н. 0000743991 00000 н. 0000744141 00000 п. 0000744211 00000 н. 0000744362 00000 н. 0000744432 00000 н. 0000744568 00000 н. 0000744638 00000 н. 0000744830 00000 н. 0000744900 00000 н. 0000745063 00000 н. 0000745133 00000 п. 0000745308 00000 п. 0000745378 00000 п. 0000745520 00000 н. 0000745590 00000 н. 0000745753 00000 п. 0000745823 00000 п. 0000745987 00000 н. 0000746057 00000 н. 0000746242 00000 п. 0000746312 00000 н. 0000746524 00000 н. 0000746594 00000 н. 0000746807 00000 п. 0000746877 00000 н. 0000747112 00000 н. 0000747182 00000 н. 0000747344 00000 п. 0000747414 00000 н. 0000747607 00000 н. 0000747677 00000 н. 0000747909 00000 н. 0000747979 00000 н. 0000748194 00000 н. 0000748264 00000 н. 0000748443 00000 н. 0000748513 00000 н. 0000748699 00000 н. 0000748769 00000 н. 0000748941 00000 н. 0000749011 00000 н. 0000749172 00000 н. 0000749242 00000 н. 0000749440 00000 н. 0000749510 00000 н. 0000749643 00000 п. 0000749713 00000 н. 0000749901 00000 н. 0000749971 00000 н. 0000750139 00000 н. 0000750209 00000 н. 0000750361 00000 н. 0000750431 00000 н. 0000750632 00000 н. 0000750702 00000 н. 0000750891 00000 н. 0000750961 00000 н. 0000751145 00000 н. 0000751215 00000 н. 0000751452 00000 н. 0000751522 00000 н. 0000751712 00000 н. 0000751782 00000 н. 0000751929 00000 н. 0000751999 00000 н. 0000752145 00000 н. 0000752215 00000 н. 0000752395 00000 н. 0000007784 00000 н. трейлер ] >> startxref 0 %% EOF 2599 0 объект > endobj 2952 0 объект > ручей x \ {XW? L2 / VtED Ը V`m + # PAӵvh [ES) nu ڪ -> (> * C% P + h {o, L? s {g «

Статус пенсионного обеспечения S&P 1500 увеличился на 1 процент в мае

Нью-Йорк, Н. Y., 3 июня 2020 г. — Предполагаемый совокупный уровень финансирования пенсионных планов, спонсируемых компаниями S&P 1500, увеличился на 1 процент в мае 2020 года до 81 процента в результате роста фондовых рынков, который компенсировал снижение ставок дисконтирования. По состоянию на 31 мая 2020 года предполагаемый совокупный дефицит в размере 476 миллиардов долларов США снизился на 14 миллиардов долларов США по сравнению с 490 миллиардами долларов США, измеренными в конце апреля, согласно данным Mercer, [1] , мирового лидера консалтинга и бизнес Marsh & McLennan (NYSE: MMC).

В мае индекс S&P 500 вырос на 4,53 процента, а индекс MSCI EAFE — на 4,07 процента. Типичные ставки дисконтирования для пенсионных планов, измеренные кривой доходности Mercer, снизились с 2,77 процента до 2,69 процента.

«Статус финансирования повысился на один процент в мае, поскольку процентные ставки немного снизились, а фондовые рынки улучшились», — сказал Скотт Джарбо, партнер по бизнесу Mercer’s Wealth. «Волатильность акций продолжала снижаться, и в течение мая мы наблюдали заметные улучшения в обоих U.С. и международные рынки. Тем не менее, с начала года финансируемый статус по-прежнему снижается на семь процентов, но есть хорошие новости для спонсоров плана. Палата представителей недавно приняла еще один законопроект о стимулах, Закон о героях, который включает положения о немедленном и долгосрочном облегчении финансирования. Однако теперь законопроект передается в Сенат, и ожидается, что переговоры займут много времени, прежде чем можно будет прийти к соглашению по окончательному законопроекту ».

Mercer ежемесячно оценивает совокупный статус финансирования планов, спонсируемых компаниями S&P 1500.На рисунке 1 (ниже) показана предполагаемая совокупная профицитная / (дефицитная) позиция и состояние финансирования всех планов, спонсируемых компаниями из списка S&P 1500. Оценки основаны на последнем доступном отчете каждой компании на конец года [2] и прогнозом на 31 мая 2020 года в соответствии с финансовыми показателями. Оценки включают внутренние квалифицированные и неквалифицированные планы США, а также все планы вне страны. Ориентировочная совокупная стоимость активов пенсионных планов компаний S&P 1500 по состоянию на 30 апреля 2020 года составляла 1 доллар США.96 триллионов долларов США по сравнению с предполагаемыми совокупными обязательствами в 2,45 триллиона долларов США. С учетом изменений на финансовых рынках до 31 мая 2020 года, изменений в составе S&P 1500 и недавно выпущенных финансовых отчетов, в конце мая оценочные совокупные активы составили 2,00 триллиона долларов США по сравнению с предполагаемыми совокупными обязательствами в 2,48 триллиона долларов США. На рисунке 2 показаны ставки дисконтирования, использованные при расчете пенсионного обеспечения Mercer.

Для редакции

Информация о кривой доходности Mercer доступна по адресу http: // www.mercer.com/pensiondiscount.

Индекс Mercer US Pension Buyout Index доступен по адресу http://www.mercer.us/our-thinking/mercer-us-pension-buyout-index.html.

Если не указано иное, расчеты основаны на финансовой позиции Стандарта финансового учета (FAS) и включают анализ компаний S&P 1500.

Рисунок 1: Расчетная совокупная профицитная / (дефицитная) позиция и состояние финансирования всех планов, спонсируемых компаниями из списка S&P 1500

Источник: Mercer, май 2020 г.

Рисунок 2: Показатели доходности высококачественных корпоративных облигаций и S&P 500

Дата

Доходность высококачественных корпоративных облигаций

Индекс S&P 500

31 декабря 2007 г.

6.40%

1,468,36

31 декабря 2008 г.

6,34%

903,25

31 декабря 2009 г.

5.98%

1,115,10

31 декабря 2010 г.

5,33%

1,257,64

31 декабря 2011 г.

4.55%

1,257,60

31 декабря 2012 г.

3,71%

1,426,19

31 декабря 2013 г.

4,69%

1848,36

31 декабря 2014 г.

3,81%

2,058,90

31 декабря 2015 г.

4.24%

2 043,94

31 декабря 2016 г.

4,04%

2,238,83

31 декабря 2017 г.

3,56%

2 673,61

31 декабря 2018 г.

4,19%

2 506,85

31 июля 2019 г.

3.38%

2 980,38

31 августа 2019

2,95%

2 926,46

30 сентября 2019 г.

3,08%

2 976,74

31 октября 2019 г.

3,08%

3 037,56

30 ноября 2019 г.

3.10%

3,140,98

31 декабря 2019 г.

3,18%

3 230,78

31 января 2020 г.

2,85%

3,225,52

29 февраля 2020

2,65%

2,954,22

31 марта 2020 г.

3.04%

2 584,59

30 апреля 2020 г.

2,77%

2 912,43

31 мая 2020 г.

2,69%

3 044,31

Mercer верит в построение более светлого будущего путем переосмысления мира труда, изменения результатов пенсионного и инвестиционного развития, а также достижения реального здоровья и благополучия.Более 25 000 сотрудников Mercer работают в 44 странах, а компания работает более чем в 130 странах. Mercer является бизнесом Marsh & McLennan (NYSE: MMC), ведущей мировой фирмы по оказанию профессиональных услуг в области рисков, стратегии и персонала, с 76 000 коллег и годовым доходом в 17 миллиардов долларов. Благодаря своим ведущим компаниям на рынке, включая Marsh , Guy Carpenter и Oliver Wyman , Marsh & McLennan помогает клиентам ориентироваться во все более динамичной и сложной среде.Для получения дополнительной информации посетите www.mercer.com . Следите за сообщениями Мерсера в Twitter @Mercer .



[1] Данные предоставлены Mercer Investments LLC.

[2] Источник данных финансовой отчетности: Standard & Poor’s Capital IQ. Standard and Poor’s является подразделением McGraw-Hill Companies, Inc.. Это может содержать информацию, полученную от третьих лиц, включая рейтинги от агентств кредитных рейтингов, таких как Standard & Poor’s.Воспроизведение и распространение контента третьих лиц в любой форме запрещено, кроме как с предварительного письменного разрешения соответствующей третьей стороны. Сторонние поставщики контента не гарантируют точность, полноту, своевременность или доступность любой информации, включая рейтинги, и не несут ответственности за любые ошибки или упущения (небрежные или иные), независимо от причины или за результаты, полученные от использования. такого содержания. СТОРОННИЕ ПОСТАВЩИКИ КОНТЕНТА НЕ ПРЕДОСТАВЛЯЮТ НИКАКИХ ЯВНЫХ ИЛИ ПОДРАЗУМЕВАЕМЫХ ГАРАНТИЙ, ВКЛЮЧАЯ, НО НЕ ОГРАНИЧИВАЯСЬ, КАКИЕ-ЛИБО ГАРАНТИИ КОММЕРЧЕСКОЙ ЦЕННОСТИ ИЛИ ПРИГОДНОСТИ ДЛЯ ОПРЕДЕЛЕННОЙ ЦЕЛИ ИЛИ ИСПОЛЬЗОВАНИЯ.ПОСТАВЩИКИ ТРЕТЬИХ СТОРОН не несут ответственности за любые прямые, косвенные, случайные, образцовые, компенсационные, штрафные, особые или косвенные убытки, издержки, расходы, судебные издержки или убытки (включая потерянный доход или прибыль и альтернативные издержки) в связи с любыми использование ИХ СОДЕРЖАНИЯ, ВКЛЮЧАЯ рейтинги. Кредитные рейтинги представляют собой высказывания мнений, а не утверждения о фактах или рекомендации покупать, держать или продавать ценные бумаги. Они не касаются пригодности ценных бумаг или пригодности ценных бумаг для инвестиционных целей, и на них не следует полагаться как на рекомендации по инвестированию.

T. Rowe Price — Выход на пенсию

ОБЗОР

The Retirement Income Experience позволяет пенсионерам оценить долговечность своих текущих сбережений по 1000 случайно сгенерированным рыночным сценариям, а также оценить влияние различных норм сбережений и временных горизонтов на прогноз пенсионного дохода. Прогнозы используются для оценки пенсионного дохода и для расчета балла Confidence Number® .Число Confidence Number® представляет собой моментальный снимок вероятности того, что ваших пенсионных сбережений будет достаточно для получения дохода на протяжении всего выхода на пенсию, достаточного для достижения предполагаемой или указанной цели дохода.

Прогнозы, создаваемые инструментом в отношении вероятности различных результатов инвестирования, основаны на исторических данных об эффективности конкретных классов активов, как описано ниже, но являются гипотетическими по своей природе, не отражают фактические результаты инвестиций и не являются гарантиями будущих результатов.Инструмент представляет только ряд возможных результатов. Не может быть никакой гарантии, что прогнозируемые или смоделированные результаты будут достигнуты или сохранятся. Потенциал потерь (или выигрыша) может быть больше, чем продемонстрировано при моделировании. Результаты могут различаться в зависимости от использования или со временем, в зависимости от изменений в ваших входных данных или периодических обновлений основных предположений. См. «Ограничения».

Вы можете изменить или ввести дополнительную информацию в инструмент FuturePath® , которая может повлиять на ваш пенсионный доход, включая ваш балл Confidence Number® , как описано ниже.Если вы вносите такие изменения или дополнения в инструмент FuturePath® , продолжайте использовать этот инструмент для расчета оценок пенсионного дохода и оценок Confidence Number® . Обязательно примите во внимание другие активы, доходы и инвестиции при рассмотрении результатов, которые не включают эту информацию.

1. ИСПОЛЬЗУЕМЫЕ ДАННЫЕ И МЕТОДОЛОГИЯ ГИПОТЕТИЧЕСКОГО ПРОЕКЦИИ

Данные и предположения о вас.Чтобы определить, насколько вероятно, что ваши текущие и прогнозируемые пенсионные сбережения сохранятся до выхода на пенсию, мы используем данные и предположения о вас следующим образом.

  • Инструмент автоматически импортирует сальдо вашего рабочего места и все личные пенсионные счета, открытые в T. Rowe Price. Мы не делаем различий между источниками взносов в пенсионный план на рабочем месте; все источники считаются сбережениями до налогообложения. Вы можете предоставить данные о других счетах T. Rowe Price и внешних инвестиционных счетах с помощью инструмента FuturePath® .
  • Мы используем классы активов Morningstar®, чтобы определить ваше текущее распределение и классифицировать их как акции, облигации или краткосрочные облигации. Любая процентная доля владений, классифицированных Morningstar ® как «прочие», была отнесена к акциям.
  • Мы используем информацию о вашей заработной плате в файле, пенсионный возраст 65 лет (если вы не указали другой возраст), и мы предполагаем, что вам понадобятся сбережения до 95 лет (если вы не указали другой возраст).
  • Мы используем ваши взносы (работника и работодателя, если применимо) за последние 12 месяцев в качестве начальной суммы годового взноса.(Если у вас есть данные о взносах менее чем за 12 месяцев, мы используем имеющиеся данные в качестве вашего годового взноса, и это может занижать оценку). В качестве альтернативы вы можете указать другую сумму годовой экономии. Вы будете делать взносы до пенсионного возраста.
  • Ваша заработная плата и взносы будут увеличиваться в соответствии с темпами инфляции (предполагается, что это 3% на основе исторических показателей инфляции).
  • Вы будете получать пособие по социальному обеспечению, начиная с 70-летнего возраста (если вы не указали другой возраст), которое мы оцениваем на основе вашего заявленного или предполагаемого пенсионного возраста и информации о заработной плате.
  • Вам потребуется пенсионный доход в размере 75% от вашей текущей зарплаты. Вы можете настроить свой целевой пенсионный доход, изменив предполагаемые пенсионные расходы в категориях, предоставляемых инструментом.

Расчет гипотетических будущих значений. Инструмент использует анализ Монте-Карло для создания 1000 гипотетических рыночных сценариев, чтобы пользователи могли анализировать гипотетические результаты для портфелей конкретных классов активов в различных рыночных условиях.(Используемые классы активов ограничиваются акциями, облигациями и краткосрочными облигациями). Анализ Монте-Карло предоставляет диапазоны потенциальных будущих результатов на основе вероятностной модели. Наш анализ Монте-Карло создает потенциальные смоделированные значения портфеля, используя доходность портфеля классов активов, выбранную случайным образом из последовательного набора данных, состоящего из более чем 1 миллиона значений потенциальной ежемесячной доходности. Набор потенциальных ежемесячных доходов был разработан с использованием ставок доходности для каждого класса активов, показанных ниже. Эти ставки учитывают историческую доходность Репрезентативных индексов с даты начала данных индекса, указанной на диаграмме, до 2016 года.Мы скорректировали историческую доходность для расчета долгосрочной совокупной годовой нормы доходности, объединив ставку казначейских векселей за 2016 год с разницей между доходностью репрезентативных индексов и казначейских векселей за период ретроспективного анализа.

P 911 500
Акции Облигации Краткосрочные облигации
Долгосрочная комбинированная годовая ставка доходности 8,3% 5,0% 3,8% Представительский индекс
Bloomberg Barclay U.S. Aggregate Bond * Государственный кредит Barclay на 1-3 года
Дата начала данных индекса Январь 1960 Январь 1960 * Февраль 1976 г.

* IA SBBI Intermediate Government с января 1960 по декабрь 1975. Bloomberg Barclay U.S. Aggregate Index с января 1976 года.

Эти декларации не отражают сборы и расходы или влияние инфляции.

Мы предположили изменчивость доходности на основе исторических данных о волатильности рыночных индексов:

Акции Облигации Краткосрочные облигации
Годовая волатильность 16.4% 6,3% 4,5%


Наконец, мы предположили, что доходность каждого класса активов будет изменяться корреляционно с другими классами активов в соответствии с историческим опытом следующим образом:

Акции Облигации Краткосрочные облигации
Акции 0,3 0,2
Облигации 0.3 0,8
Краткосрочные облигации 0,2 0,8

Корреляция (которая может варьироваться от -1,0 до 1,0) показывает, насколько активы движутся в тандеме. Чем ближе значение к 1,0, тем выше тенденция движения активов в том же направлении.

Мы используем вышеуказанные допущения для всех пенсионных счетов.

налоговых деклараций.Если налогооблагаемые счета становятся частью допущений о снятии средств, см. Ниже, наша модель предполагает, что налоги уменьшают прибыль этого счета. Соответственно, модель использует данные группы аналогов Lipper для каждого класса активов для расчета предполагаемого процента четырех категорий доходов с различными налоговыми последствиями: реализованный краткосрочный прирост капитала, реализованный долгосрочный прирост капитала, квалифицированные выплаты дивидендов и процентов или неквалифицированные дивидендные выплаты. Коэффициенты, используемые для определения суммы, на которую, как мы предполагаем, налоги уменьшают прибыль на счетах, подлежащих налогообложению («налоговое сопротивление»), составляют:

6
Класс активов Коэффициент налогового сопротивления
Акции 13%
Облигации 24%
Краткосрочные облигации 289 289

Эти коэффициенты используются для уменьшения предположений о ежемесячной доходности ваших налогооблагаемых активов в 1000 гипотетических рыночных сценариях.

Прогнозы пенсионных доходов и допущения при выходе на пенсию. Чтобы рассчитать оценку вашего пенсионного дохода и остаток по плану после выхода на пенсию, мы начинаем с предполагаемой стоимости вашего счета на уровне класса активов на основе среднего результата из 1000 предполагаемых прогнозов доходности. Прогнозируемые остатки по пенсионным планам отображаются в будущих долларах. Мы предполагаем, что отчисления из медианного прогноза пропорциональны классам активов на предполагаемом или заявленном целевом уровне дохода, увеличивающиеся каждый год с учетом инфляции.Результаты и рекомендации, представленные в этом инструменте, основаны на требуемом минимальном возрасте распределения (RMD) 70 ½. Недавние изменения в законе влияют на требования к срокам RMD для лиц, которым исполняется 70 ½ 1 января 2020 года или позже, и им не нужно будет начинать принимать RMD, пока им не исполнится 72 года. предполагаемая или заявленная цель пенсионного дохода, мы предполагаем, что суммы реинвестируются на налогооблагаемый счет.

При снятии средств для достижения цели дохода мы предполагаем определенную последовательность снятия средств с разных типов счетов.Начнем с любых необходимых минимальных дистрибутивов. Затем мы переходим к налогооблагаемым счетам (если есть), а затем к счетам с отложенным налогом. Наконец, мы снимаем деньги с любых не облагаемых налогом счетов Roth IRA.

Наши оценки ежемесячного и годового пенсионного дохода показывают суммы вывода средств, которые соответствуют как минимум 80% моделированию рынка (т.е. оставляют не менее 1 доллара в плане в конце выхода на пенсию), и отображаются в сегодняшних долларах (если не указано иное) . В оценках не учтены налоги, которые могут взиматься при снятии средств.

Confidence Number® баллов. Гипотетические прогнозы используются для определения вашего балла Confidence Number® . Это число рассчитывается по 100-балльной шкале и учитывает два показателя риска. Первичная основа числа Confidence Number® — это показатель успешности моделирования, который является вероятностной мерой и представляет, сколько раз наши результаты были успешными (т. Е. В портфеле по крайней мере 1 доллар оставался после выхода на пенсию).Эта оценка может быть скорректирована с помощью показателя портфеля, который может переместить показатель Confidence Number® максимум на 3 балла, если анализируемый портфель классов активов отличается от распределения активов по модели T. Rowe Price для гипотетических инвесторов вашего возраста с учетом вашего временной горизонт (см. ниже).

Доходы по источникам диаграммы. На этом графике представлены различные источники дохода в первый год выхода на пенсию, и если вы откладываете выплату пособия по социальному обеспечению, предполагается, что скорректированные суммы в первый год выплаты пособия по социальному обеспечению начнутся.Учетные записи вашего рабочего плана используются для генерации оценок, показанных в части графика «Балансы на рабочем месте». Часть графика «Дополнительные источники дохода» включает оценку дохода с любых личных пенсионных счетов, открытых в T. Rowe Price (включая IRA). Часть графика «Ваша пенсия» дает оценку дохода по любому пенсионному плану на рабочем месте.

2. FUTUREPATH ® ПОЛЬЗОВАТЕЛИ

Следующие переменные являются исключительными для инструмента FuturePath® , но, если они введены, будут учитываться при расчетах пенсионного дохода, включая ваш результат Confidence Number® .Однако эти переменные могут быть недоступны для редактирования (и могут даже быть недоступны для просмотра) за пределами инструмента FuturePath® .

  • Желаемый возраст выхода на пенсию супруга
  • Возраст супруга для последних сбережений
  • Возраст последнего взноса супруга
  • Годовая сумма взноса супруга
  • События расходов для вас или вашего супруга
  • Социальное обеспечение супруга
  • Другие события дохода для вас или ваш супруг
  • Возраст последнего взноса
  • Распределение активов
  • T.Счета Rowe Price, подлежащие налогообложению и не относящиеся к T. Счета Rowe Price

Если вы включите или измените любую из этих переменных в инструменте FuturePath® , вы должны вернуться к этому инструменту, чтобы внести дополнительные изменения. Обратите внимание, что инструмент FuturePath® преобразует цели сбережений, импортированные из опыта пенсионного дохода на рабочем месте, в сумму в долларах, которая не изменится при изменении заработной платы. Дополнительные сведения, включая методологию FuturePath® , см. В инструменте FuturePath® .

Диаграмма доходов по источникам для FuturePath® пользователей. На этом графике представлены различные источники дохода в первый год выхода на пенсию, и если вы откладываете выплату пособия по социальному обеспечению, предполагается, что скорректированные суммы в первый год выплаты пособия по социальному обеспечению начнутся. Учетные записи вашего рабочего плана (плюс любые дополнительные учетные записи пенсионного плана, введенные в инструменте FuturePath ) используются для генерации оценок, показанных в части графика «Ваша спонсируемая (-ые) учетная запись (-и) работодателя»).Часть графика «Дополнительные источники дохода» включает оценку дохода с любых личных пенсионных счетов, открытых в T. Rowe Price (включая IRA), а также любых других счетов и источников дохода, введенных в инструменте FuturePath (включая доход, связанный с супругом). ). Часть графика «Ваша пенсия» дает оценку дохода по любому пенсионному плану на рабочем месте (включая любые пенсионные выплаты, введенные в инструменте FuturePath ).

3.ОГРАНИЧЕНИЯ

Хотя оценка Confidence Number® и опыт пенсионного дохода были разработаны с использованием разумных допущений и методов, инструмент предоставляет только гипотетические прогнозы и имеет определенные ограничения.

  • Неспособность модели точно спрогнозировать фактические рыночные условия, инфляцию или налоговые ставки может привести к завышению или занижению прогнозируемого пенсионного дохода.
  • Предположение о темпах роста заработной платы и взносов (3%) может не соответствовать вашим обстоятельствам и может привести к завышению или занижению пенсионных сбережений и прогнозов доходов.
  • При определенных уровнях заработной платы отсутствие ограничений на взносы в IRS или план также может привести к завышению прогнозов пенсионных сбережений и доходов.
  • Любая информация, которую вы вводите в инструмент вручную, должна быть обновлена ​​вами, чтобы точно отражать любые изменения в вашем профиле, сбережениях и данных об инвестициях.
  • Неучет налогов при распределении может привести к завышению прогнозов пенсионного дохода. На будущую покупательную способность из прогнозируемого потока доходов повлияют налоги.
  • Использование текущей заработной платы для расчета выплат по социальному обеспечению может не соответствовать вашей ситуации.
  • Предположение о том, что выплаты по социальному обеспечению увеличатся на величину предполагаемой инфляции, может привести к завышению прогнозов пенсионных доходов

Информация, представленная в этом инструменте, предназначена только для общих и образовательных целей и не предназначена для предоставления юридических, налоговых или инвестиционных рекомендаций. Этот инструмент не дает фидуциарных рекомендаций относительно инвестиций или управления инвестициями.В других образовательных инструментах или консультационных услугах T. Rowe Price используются другие допущения и методы, и они могут дать разные результаты.

ВАЖНО: Прогнозы или другая информация, полученная в результате опыта пенсионного дохода, относительно вероятности различных результатов инвестирования, носит гипотетический характер, не отражает фактических результатов инвестирования и не является гарантией будущих результатов. Моделирование основано на предположениях. Не может быть никакой гарантии, что прогнозируемые или смоделированные результаты будут достигнуты или сохранятся.На графиках представлен только диапазон возможных результатов. Фактические результаты будут варьироваться в зависимости от использования и со временем, и такие результаты могут быть лучше или хуже, чем в смоделированных сценариях. Клиенты должны знать, что потенциал потерь (или прибыли) может быть больше, чем продемонстрировано при моделировании.

пенсий действительно имеют значение для акций. Ключевые факты после замораживания GE

General Electric сделал важные новости в понедельник, существенно сократив финансовую нагрузку за счет изменения пенсионных планов.Акции почти не двигались, но инвесторы ошиблись бы, если бы предположили, что пенсии — в GE или любой другой компании — не имеют значения.

Отсутствие реакции может быть частично связано с тем, что оценить корпоративные пенсии сложно. Бухгалтерский учет может быть непостижимым, но инвесторы должны понимать основные проблемы, по крайней мере, на базовом уровне.

Ставки могут быть высокими — от морального духа сотрудников до способности фирмы возвращать деньги акционерам. Сюрприз GE (тикер: GE) в понедельник открывает сезон корректировок пенсий — четвертый квартал, — когда компании оценивают допущения, лежащие в основе их пенсионных планов, смотрят на свои уровни финансирования и при необходимости принимают меры.

Вот как это все работает.

В чем опасность?

Обязательства по пенсии не похожи на обычный долг: они не подлежат выплате в определенное время. Вместо этого необходимо производить выплаты нынешним и бывшим сотрудникам в далеком будущем. Чтобы обеспечить наличие достаточного количества денег, компания должна оценить, насколько быстро будет расти пул наличных денег, имеющихся в наличии для платежей.

При высоких процентных ставках компании могут предположить более высокие темпы роста своих пенсионных активов.Когда они низкие, происходит обратное, что заставляет компании вкладывать больше денег в свои планы.

Доходность 10-летнего казначейского долга составляет около 1,5% по сравнению с 3% год назад. Это падение создает больше «обязательств». Больше денег пенсионерам не достанется, но более низкая ставка приводит к завышению цифр пенсий, указанных в финансовых отчетах.

И если ставки будут оставаться ниже в течение длительного времени, это может означать, что компаниям придется добавлять денежные средства для поддержки пенсионных планов. Это деньги, которые они могут использовать другими способами, например, выкупить акции, выплачивать дивиденды или инвестировать в улучшения, которые сделают их более конкурентоспособными.

Падение процентных ставок могло быть тем, что побудило GE принять меры в понедельник, хотя GE была сосредоточена на сокращении финансового рычага во всех формах с момента прихода к власти генерального директора Ларри Калпа. Падение ставок может побудить другие компании принять меры.

Что могут сделать компании

Со своей стороны, GE существенно снизила пенсионные риски, заморозив льготы для существующих работников, добавив денежные средства в недостаточно финансируемые планы и предложив бывшим сотрудникам единовременные выплаты.

Замораживание пособий сокращает пенсионные обязательства, поскольку лишает сотрудников возможности получать больше пособий по мере того, как они продолжают работать в компании.«Любая другая компания с хроническим недофинансированием, вероятно, захочет рассмотреть возможность замораживания льгот», — сообщил эксперт по бухгалтерскому учету Роберт Вилленс Barron’s .

«Тем не менее, замораживание пенсионных выплат — не самая лучшая стратегия для сотрудников, которую может принять компания, и можно ожидать некоторого ущерба для хрупких отношений между работодателем и сотрудником». Однако не только

GE предлагает замораживание льгот. Боинг (BA) заморозила свой план для рабочих много лет назад.Так сделал вековой США Сталь (ИКС). Американская международная группа (AIG) также заморозила свои пенсионные планы с установленными выплатами, продемонстрировав, что не только старые промышленные предприятия применяют такой подход.

Замораживание не означает, что работники лишаются возможности накапливать средства для использования после выхода на пенсию. Это означает, что они перестают получать новые установленные выплаты или пенсии и чаще всего присоединяются к миру пенсионных планов с установленными взносами.

На самом деле, гораздо больше рабочих в Америке имеют пенсионные счета типа 401 тыс. Институт инвестиционных компаний сообщает, что в планы типа 401k вложено более 9 триллионов долларов. Обязательства по пенсионным планам с установленными выплатами для компаний, входящих в S&P 500, составляют менее 2 трлн долларов.

GE также добавляет деньги. Это наиболее очевидный способ улучшить пенсионное обеспечение. В 2003 г. Дженерал Моторс (GM) добавила в свои планы денежные средства и в процессе помогла инвесторам понять пенсионный дефицит и его связь с долгом.

В то время у General Motors было более 90 миллиардов долларов обязательств и только 66 миллиардов долларов активов плана. Компания заняла 10 миллиардов долларов на рынке облигаций исключительно для выплаты пенсий, увеличив уровень финансирования примерно с 70% до 80% — достаточно высокого уровня, чтобы не было необходимости вкладывать дополнительные средства в ближайшем будущем.

Компании также могут передавать риски страховым компаниям, покупая на какую сумму действительно большие аннуитетные полисы. В декабре прошлого года, например, Бристоль-Майерс Сквибб (BMY) перевел $ 3.8 миллиардов пенсионных обязательств США за счет выкупа договора аннуитета у Афина (ATH). Бристоль больше не несет ответственности за выплату согласованных пособий по этой части своего пенсионного плана.

Кто может это сделать

Пенсионные обязательства GE составляют более 90 миллиардов долларов, что превышает текущую рыночную капитализацию компании. До объявления в понедельник пенсии GE финансировались примерно на 75%, что примерно на 10 процентных пунктов хуже, чем в среднем по S&P 500.

Ключевыми моментами, на которые следует обратить внимание, являются размер пенсии по отношению к размеру компании и процент финансирования. Как и в случае со многими другими рисками, триангуляция того, кто может столкнуться с проблемой, или принятие мер по ее предупреждению — это больше искусство, чем наука.

10 компаний с наибольшими пенсионными обязательствами в S&P 500 находятся Международные Бизнес Машины (IBM), GE, GM, Ford Motor (F), Боинг, AT&T (Т), United Parcel Service (UPS), Локхид Мартин (LMT), Exxon Mobil (XOM) и United Technologies (UTX).

Глядя на список, нетрудно догадаться, какие фирмы несут наибольшие обязательства. Это старые, часто промышленные компании; некоторые датируются веком или более.

Размер не равняется риску. У Boeing, например, большие пенсионные обязательства — более 70 миллиардов долларов, но его рыночная стоимость составляет более 200 миллиардов долларов. Пенсионные расходы составляют меньшую часть общей стоимости предприятия.


Подписка на информационный бюллетень

Обзор и предварительный просмотр

Каждый будний день вечером мы освещаем важные рыночные новости дня и объясняем, что может иметь значение завтра.


У каких компаний пенсионные обязательства выше рыночной стоимости? Скорее всего, в список попадут авиакомпании, автопроизводители, оборонные подрядчики и некоторые старые промышленные компании, такие как GE. Например, пенсионные обязательства Форда составляют более 200% от его рыночной стоимости; GM составляет около 160%.

Оба автопроизводителя, хотя и отложили значительные активы. Пенсия Форда финансируется более чем на 90%. Это необычно много.

Особенности учета пенсий означают, что корпоративные пенсии редко отражаются в финансовой отчетности компаний полностью.Средний уровень финансирования для S&P 500 составляет около 86%, согласно расчетам Barron’s .

Procter & Gamble (PG) имеет только активы, составляющие около 66% пенсионных обязательств. Однако общие обязательства компании составляют около 17 миллиардов долларов — ничтожно мало по сравнению с ее рыночной оценкой в ​​300 миллиардов долларов.

Сокращая вселенную, есть несколько компаний, которых инвесторы должны остерегаться в отношении пенсий: GE, Exxon Mobil и авиакомпании.Конечно, есть и другие, но это ситуации, когда пенсионные изменения могут иметь значение для курсов акций.

Написать в Al Root по адресу [email protected]

Серия о пенсиях (Часть 17): Годы покупок — Пример

The Set Up

Читательница (назовем ее Баффи) недавно спросила меня, могу ли я помочь ей и ее мужу (назовем его Ангелом) определить, « выкупить годы назад »из пенсии Ангела будет стоить того. Для тех из вас, кто не знаком с концепцией «выкупа лет назад», это в основном означает, что при определенных обстоятельствах работник может заплатить пенсионному фонду, чтобы добавить годы к их окончательному расчету пенсии.Я узнал о концепции «покупки лет» только после того, как начал писать этот блог. Хотя эта концепция кажется общей для многих европейских пенсионных систем и канадской национальной системы; эта функция зарезервирована для государственных пенсионных систем на местном уровне, уровне штата и (невоенном) федеральном уровне в США. Работник обычно соответствует требованиям по особым обстоятельствам, таким как предыдущая военная служба (которая не соответствовала требованиям к пенсии) или предыдущее участие в отдельная государственная пенсионная система (например, учитель, который переходит из одной школьной системы в другую).

Если вы служили, когда они находились в эксплуатации, у вас может быть право на выкуп.
Плюсы

Основное преимущество выкупа времени состоит в том, что после выхода на пенсию выясняется, что сотрудник проработал больше лет, чем он на самом деле. Например, если кто-то проработал 22 года, но выкупил 3 года, то при окончательном расчете пенсии за основу для расчета годовой суммы пенсии будут взяты 25 лет. В системе, в которой число лет работает на , при окончательном расчете заработной платы «покупные годы» могут означать серьезное увеличение годовой пенсии человека.

В некоторых случаях «покупка на годы назад» может также принести менее ощутимые выгоды. Это может дать сотруднику право выйти на пенсию раньше. Это может быть огромным, но нематериальным позитивом для любого, кто попал в ситуацию , выпотрошив ее из ситуации , как я описал в моем предыдущем посте. В некоторых ситуациях работник, который «покупает годы назад», может иметь право на получение полного медицинского обслуживания наряду с правом на досрочный выход на пенсию. Таким образом, общепринятое мнение, которое я обнаружил при исследовании этого вопроса, гласит, что в большинстве случаев покупка дополнительных лет — это разумный шаг.

Минусы

Есть, конечно, нюансы. Во-первых, выкуп тех лет дорого обходится. В случае с Ангелом, в настоящее время это 10 тысяч долларов в год в течение до 6 лет предыдущей военной службы. Оказывается, у Баффи и Энджел нет 60 тысяч долларов. Кто? В результате Баффи и Ангел нужно будет взять ссуду. Поскольку ссуды означают проценты, стоимость в конечном итоге будет выше, чем цена в 60 тысяч долларов. К счастью, Баффи в курсе всех дел с финансовой точки зрения и прислала мне подробную информацию о кредитном предложении.Я включаю их в свои расчеты ниже.

На что еще можно потратить деньги?

Баффи также достаточно привязана, чтобы понять, что альтернативные издержки выходят за рамки простого предоставления кредита под проценты. На самом деле Баффи специально спросила меня, не лучше ли ей и Ангелу не выкупать годы назад, а инвестировать ту же сумму денег, которую они зарабатывают в ежемесячные платежи по ссуде, в 457, предлагаемую работодателем Ангела. К счастью, есть способ вычислить все это математически, и Баффи предоставила мне всю информацию для выполнения приведенных ниже расчетов.

Пенсионное обеспечение

Наконец, я был бы упущен, если бы не указал на проблему, которую определил с помощью общепринятого мнения. Большая часть информации об обратном выкупе пенсий, которую я нашел в Интернете, похоже, ориентирована на обратный выкуп за годы в рамках Федеральной пенсионной системы США (FERS) или национальных систем Канады или Соединенного Королевства. При рассмотрении обратного выкупа в FERS безопасность пенсионных фондов не является проблемой, если предположить, что США будут продолжать выплачивать свои долги. Я думаю, что это безопасное предположение, потому что если U.С. когда-либо перестанет платить по долгам, нынешняя финансовая система мира рухнет. Я думаю, что это безопасное предположение также для Канады и Великобритании. Однако то же самое допущение нельзя сделать для правительств штата и местных органов власти в США

Как я объяснил в своем посте по пенсионному обеспечению, мое общее эмпирическое правило заключается в том, что чем дальше по шкале правительства США падает пенсионный фонд человека, тем больше неопределенности. он вводится в расчет безопасности для этой пенсии. Это просто общее практическое правило.Во многих случаях уездные или городские пенсии финансируются и управляются лучше, чем государственные пенсии. Тем не менее, я исследовал уровни финансирования пенсионной системы Ангела, и по состоянию на конец 2017 года коэффициент ее финансирования составлял 80% от будущих прогнозируемых обязательств.

Коэффициенты финансирования
Им, возможно, придется совершить набег на такой фонд …

Чтобы было ясно, это не лучший коэффициент финансирования. Хотя 80% — это де-факто разделительная линия в США между пенсионными фондами, которые описываются как здоровые или нездоровые, этот стандарт довольно произвольный.В 2012 году Американская академия актуариев (AAoA) подготовила отчет, в котором подробно рассказывается об истории «мифического стандарта 80%». Они также описали опасности, связанные с общими заявлениями о состоянии пенсий без учета будущих обязательств каждого отдельного пенсионного фонда. Другими словами, КАЖДАЯ ПЕНСИЯ РАЗНАЯ!

Это мнение, которое я фактически высказал в подкасте ChooseFI, основываясь на моем независимом исследовании. Приятно видеть, что это поддерживается такой организацией, как AAoA, которая действительно этим зарабатывает на жизнь.В любом случае, в документе AAoA также говорится, что все пенсионные системы должны стремиться к 100% -ному финансированию будущих обязательств. Что это значит для Ангела и Баффи? Это означает, что с пенсионным фондом Ангела существует риск для безопасности. Сколько? Я не могу определить. Я нашел финансовый отчет пенсионной системы за 2017 год, и он очень плотный. Однако, по моему совершенно непрофессиональному мнению, этот вопрос должен учитываться в процессе принятия решений Ангелом и Баффи.

Angel’s Situation

Ангелу 28 лет, и, насколько я могу судить, только недавно начал работать на этого работодателя.Он может выйти на пенсию с немедленным пенсионным пособием только после того, как ему исполнится 50. Однако он также должен проработать 25 лет, чтобы получить полное медицинское пособие после выхода на пенсию. Это означает, что ему не раньше 53 лет (при условии, что выкуп пенсии не учитывается в требованиях к медицинскому страхованию). Кроме того, при необходимости, из-за инфляции ежегодно существует до 2% корректировки стоимости жизни (COLA) от общей суммы пенсии. В целом, несмотря на 80% -ный уровень финансирования, я считаю это пенсионным планом Cadillac.Я понимаю, почему они захотели потратить на это больше лет.

Пенсионный фонд использует как пенсионный возраст, так и количество отработанных лет для окончательного расчета пенсии. Обратный выкуп влияет на часть общего количества отработанных лет. Как упоминалось выше, Ангел может выкупить до шести лет назад по 10 тысяч долларов в год, что он и намерен делать. Он и Баффи в настоящее время рассматривают возможность получения 10-летнего фиксированного кредита под 7,25% годовых для финансирования 6-летнего обратного выкупа. Условия включают ежемесячный платеж в размере 689 долларов с общей процентной ставкой 21 391 доллар.Таким образом, общая стоимость обратного выкупа составит 81 391 доллар.

Angel’s Intention

Angel намеревается уйти на пенсию как можно раньше, поэтому Баффи провела подсчеты за 25 лет работы с выкупом и без него, используя онлайн-калькулятор пенсионного фонда. Вот что она прислала мне:

Если он отработает 25 лет и выйдет на пенсию в возрасте 53 лет, он получит около 55 200 долларов. Если он выкупит 6 лет назад в 53 года, он получит 68 439 долларов.

Это разница в 13 тысяч долларов в год при выходе на пенсию, которая быстро складывается.Фактически, даже с учетом процентов по кредиту, обратный выкуп окупится через 6,15 лет после выхода на пенсию. Другими словами, Энджелу нужно было дожить до пенсии всего 6,15 года, чтобы окупить вложения.

План 457

Конечно, Баффи не просила меня помочь ей рассчитать точку безубыточности для ссуды. Она попросила меня выяснить, не лучше ли ей и ее мужу отказаться от выкупа пенсии и вместо этого инвестировать эквивалент ежемесячных выплат по ссуде (689 долларов) в его план 457.Чтобы ответить на этот вопрос, мне пришлось углубиться в детали плана 457 для пенсионной системы ее мужа.

Для тех из вас, кто не знаком с планами 457, Investopedia определяет его как:

… неквалифицированный план с льготным налогообложением пенсионный план с отсрочкой компенсации . Приемлемым сотрудникам разрешено делать отсрочку выплаты зарплаты в план 457. Прибыль растет на основе отсроченного налогообложения, а взносы не облагаются налогом до тех пор, пока активы не будут распределены из плана.

Некоторые из вас могут подумать, что это очень похоже на пенсионный счет 401K для государственных служащих, но это не так. A 403 (b) — это эквивалент 401K для государственного служащего с теми же ограничениями по взносам (18K долларов в год), статусом отложенного налогообложения и штрафами за досрочное увольнение с 401K. Поскольку план 457 технически представляет собой отложенную компенсацию, это означает, что штрафы за досрочное снятие отсутствуют. У 457 есть и другие интересные преимущества, но для Ангела, который намеревается уйти на пенсию в возрасте 53 лет, отсутствие штрафов за досрочное снятие (т.е. Штраф в размере 10% за отказ до достижения 59-летнего возраста. 5) является основным фактором планирования.

457 Проблемы

Проблема с планами 457 заключается в том, что они имеют оправданную репутацию плохих инвестиционных инструментов с плохим выбором инвестиций и высокими административными расходами. К счастью для Ангела, это не относится к его плану 457. Я провел небольшое исследование, и его ежемесячные административные сборы составляют менее 5 долларов в месяц. Я также нашел в его плане индексный фонд S&P 500 с административными расходами в размере.01%. Это идеально, поскольку я обычно использую S&P 500 в качестве эталона для своих инвестиционных расчетов. Минимальные административные сборы означают, что мне не нужно серьезно их учитывать при расчетах.

Расчет чисел

Говоря о расчетах, давайте поговорим о методологиях, а затем выполним некоторые числа! Самая важная вещь, на которую следует обратить внимание, это то, что для того, чтобы прийти к прогнозируемой инвестиционной стоимости, я должен сделать два разных расчета. Первый расчет — это расчет будущей стоимости (FV) в Excel, который определит стоимость инвестиций через 10 лет ежемесячных платежей (690 долларов США), вложенных в индексный фонд S&P 500 по исторической ставке доходности S&P 500.Поскольку я использую 7% в качестве стандартной исторической нормы доходности с поправкой на инфляцию для S&P 500, мой расчет FV выглядит следующим образом:

= FV (7% / 12,120, -689« 1)

. общая FV составляет 119 951,09 долларов.

Однако это не конец инвестиционного периода, это просто конец эквивалентного 10-летнего периода ежемесячных инвестиций, которые соответствуют выплатам по ссуде. До ухода Ангела на пенсию осталось еще 15 лет. Таким образом, следующим шагом будет расчет дивидендных реинвестиций и роста в следующие 15 лет, которые ожидаются от этих инвестиций.К счастью, моя средняя доходность в 7% по S&P 500 включает дивиденды. Таким образом, все, что мне нужно сделать сейчас, это изменить значения в формуле FV, чтобы рассчитать доход за 15-летний период без ежемесячных инвестиционных платежей, но включая единовременную выплату в размере 119 951,09 долларов. В результате моя формула FV должна выглядеть так:

= FV (0,07,15,0, -119951,1)

, что предполагает общую FV в размере 330 948,84 долларов.

Я очень дорожу этим
Достаточно ли?

Есть несколько способов, с помощью которых мы могли бы попытаться определить, достаточно ли сбереженных и инвестированных примерно 331 тыс. Долларов для обеспечения снятия средств в размере разницы между 25-летней пенсией и 25 + 6-летней пенсией с выкупом.Как я указывал выше, разница между двумя пенсиями составляет примерно 13 тысяч долларов, или, если быть точным, 13 239 долларов. Что интересно, 13 239 долларов — это ровно 4% от 330 948,84 доллара. Итак, если вы считаете, что 4% безопасная ставка вывода средств (SWR) жива и здорова, то можно было бы просто прекратить это дело и сказать, что инвестирование — лучший вариант.

Однако, если вы какое-то время следили за моим блогом, то знаете, что я разделяю теорию о том, что КСВ 4% слишком оптимистичен. Я считаю, что 3.5% SWR гораздо более реалистично использовать для расчетов пенсионного обеспечения людей, основываясь на работе, проделанной Big ERN в блоге Early Retirement Now. Таким образом, взяв 13 239 долларов и разделив на 3,5%, я обнаружил, что Баффи и Энджел потребуется сэкономить и вложить 378 257,14 доллара к 53 годам, чтобы безопасно получить увеличенную сумму дохода от 6-летнего выкупа пенсии.

Неподготовленному глазу разница в 48 тысяч долларов между вложенным яйцом, необходимым для установления КСВ 3,5% и 4,0%, может показаться не большой, но это почти 15% разница.Эта разница в 15% значительно снижает вероятность успеха в этом сценарии сокращения расходов, когда я загружаю его и запускаю через свой любимый имитатор выхода на пенсию, гибкий планировщик выхода на пенсию (FRP). Без имитации рыночной волатильности вероятность успеха, который окажется устойчивым в размере 13 239 долларов, снижается со 100% при запуске с вложенным яйцом в 378 257,14 долларов США до 80% при запуске с вложенным яйцом в 330 948,84 долларов.

Говоря о…

Говоря о волатильности рынка, до этого момента ни один из моих расчетов или формул не принимал во внимание потенциал волатильности рынка.Средняя доходность 7%, которую я использовал для S&P 500 выше, чтобы рассчитать будущую стоимость плана 457 Ангела и Баффи, представляет собой константу в формуле FV. Однако, как мы все знаем, фондовый рынок работает не так. В некоторые годы он увеличивается на 20%, в некоторые — на 15%. Эти колебания называются волатильностью. Наиболее важно то, в какой момент в жизненном цикле инвестиций возникает волатильность, может кардинально изменить окончательную стоимость инвестиций и их способность поддерживать вывод средств.

К счастью, я могу смоделировать волатильность SP 500 с помощью мощного пенсионного калькулятора, такого как FRP.Фактически, я могу моделировать волатильность по всему сценарию, как на этапе накопления, так и на этапе сокращения расходов. К сожалению, когда я это делаю, прогнозируемая совокупная стоимость плана 457 (до сокращения расходов) значительно уменьшается. Это, в свою очередь, резко снижает вероятность того, что снятие средств в размере 13 239 долларов в год будет безопасным и устойчивым в течение значительного периода времени. В результате, когда я моделирую весь этот сценарий до 80-летнего возраста (средний показатель продолжительности жизни мужчин в США), FRP рассчитывает только 49% -ную вероятность успеха.Снимок ниже представляет собой среднюю стоимость портфеля, основанную на тысячах симуляций в FRP, и четко показывает рост и падение стоимости портфеля на этапах накопления и сокращения расходов.

Да, это не продлится долго…
Ну и что?

По большей части это то, что формулы и моделирование могут сказать нам сами по себе. На бумаге кажется, что обратный выкуп пенсии через шесть лет — это хорошая сделка даже при ссуде под 7,25%. Однако я считаю, что есть три вопроса, которые стоит рассмотреть.Один из них — за обратный выкуп, но два других — против обратного выкупа. Позвольте мне сначала обратиться к профессионалам.

Профессионал — это то, что я уже рассказал Баффи, и он основан на том факте, что я думаю, они могли бы найти более дешевую ссуду в другом месте. Я специально спросил, могут ли она и Ангел получить ссуду под залог собственного капитала на сумму 60 тысяч долларов, и если они смогут, то какой будет ставка. Она думала, что могут, и заявила, что их банк продолжает отправлять им по почте 4,5%.

Это значительно более низкая процентная ставка, чем 7.25%, и это сэкономит им тысячи долларов только на выплате процентов. Таким образом, обратный выкуп выглядит более привлекательным (с финансовой точки зрения), если они используют свой собственный капитал. Однако Баффи упомянула, что они с Ангелом хотели в какой-то момент переселить свою семью из пяти человек в дом побольше. Я сказал ей, что если они не могут отложить этот шаг до тех пор, пока не будет выплачен кредит на приобретение собственного капитала, им не следует использовать собственный капитал для выкупа пенсионных лет.

The (Decepta) Cons

Теперь о минусах против обратного выкупа.Как я уже говорил выше, пенсионный фонд Ангела на 20% недофинансирован против будущих обязательств. В результате я не могу избавиться от ощущения, что потратить 60 тысяч долларов (плюс проценты) на покупку шестилетней пенсионной системы с недостаточным финансированием — хорошая идея.

Если бы я (совершенно ненаучно) преобразовал отсутствие финансирования в пенсионный фонд с вероятностью 20%, что он не выплатит полную пенсию Энджелу, а затем уменьшил бы на 20% 13 239 долларов в год, которые он получает от выкупа, до 10 591 доллар; тогда вариант 457 выглядит намного более конкурентоспособным.Фактически, 10 591 доллар, разделенный на КСВ 3,5%, равняется 302 605 долларам в качестве необходимого «кладного яйца». Это намного меньше количества яйца, рассчитанного выше по формуле FV. С другой стороны, когда я использую моделирование волатильности в FRP, даже с уменьшенным требованием вывода средств, оно все равно рассчитывает только 60% -ную вероятность успеха.

Тем не менее, когда я рассматриваю вышеупомянутый (в некоторой степени) материальный довод, с этим немного нематериальным, обратный выкуп кажется мне еще менее желательным. Конечно, то, что я собираюсь сказать, имеет оттенок моего опыта Золотого Альбатроса, когда я страдал от психического срыва 16 лет на 20-летней пенсионной карьере — и хотел бросить — так что относитесь к этому с недоверием.Однако 25 лет — это большой срок для любого человека, чтобы работать на одной работе, особенно в сфере общественной безопасности, такой как у Ангела. Так много может произойти, от физического до эмоционального и психологического, что сейчас преждевременно вкладывать 60 тысяч долларов (плюс проценты) в выкуп пенсии.

Заключение Часть 1

Мне ясно, что обратный выкуп пенсий может быть мощным инструментом для некоторых людей, которые имеют на это право. Я бы сказал, что во многих (возможно, в большинстве) случаях математика, вероятно, будет в пользу выкупа.Я определенно вижу, как обратный выкуп в безопасный фонд может помочь человеку достичь финансовой независимости (FI). Но, как человек, который обычно выступает за сохранение вариантов пенсионного аннуитета, когда цифры явно говорят в пользу этого, я сейчас нахожусь в необычном месте предостережения консультанта.

Если бы это был я в данном конкретном случае, я бы подождал и посмотрел, как будет развиваться карьера, и позволил бы некоторым нематериальным активам, окружающим эту ситуацию, разыграться. Баффи сообщила мне, что отсрочка принятия решения возможна, единственная проблема в том, что цена выкупа продолжает расти.Тем не менее, зная то, что я знаю после 19 лет тяжелой зачитываемой для пенсии работы, я готов заплатить такую ​​цену. А пока я бы начал экономить до 457, пожинал те выгоды, отсроченные по налогам, и использовал недорогие индексные фонды.

Заключение Часть 2

Однако я не Баффи или Ангел, поэтому им придется принять это решение самостоятельно. В моей рекомендации ценится гибкость, которую дает отложенное решение в сочетании с экономией налоговых льгот. Они могут ценить что-то другое.Они могут просто захотеть принять это решение и жить дальше до конца своих дней. Конечно, на бумаге математика работает в их пользу, и я бы не стал винить их за то, что они откупили годы назад. Если бы пенсия финансировалась на 100%, это решение было бы очевидным. К сожалению, это не так.

Действительно, это решение должно зависеть от личных предпочтений Баффи и Ангел. Я считаю, что проделал довольно хорошую работу, изучив как математику, так и искусство этого конкретного вопроса о пенсиях и вопроса о финансовых средствах, о чем весь этот сайт.Тем не менее, я не могу принять решение за них.

Удачи Баффи и Ангел. Спасибо, что обратились к нам, и я надеюсь, что вы нашли это полезным!

Нравится:

Нравится Загрузка …

Похожие

Автор: Grumpus

Блогер по личным финансам, отец, муж, студент, садовод-любитель и военный в отставке США Просмотреть все сообщения Grumpus

PDF в HTML — Преобразование файлов PDF в файлы HTML

Europaudvalget 2006-07
2767 — beskæftigelse m.Версия
Offentligt

1

Датская система рынка труда

1. Отчет Европейской комиссии за 2002 год по Дании

В 2002 году Комиссия ЕС подготовила совместный отчет об адекватных и устойчивых пенсиях.

В сводках по стране датская пенсионная система была описана следующим образом:

«Первый столп датской пенсионной системы состоит из универсального, по месту жительства и

Система обязательного пенсионного обеспечения по старости без взносов, финансируемая за счет общих налогов

и состоит из фиксированного пособия и элемента с проверкой дохода.Он предназначен для защиты

достойный минимальный уровень жизни для всех граждан от 65 лет. Полная государственная старость

пенсия зависит от 40 лет проживания в Дании. Пособие индексируется как частный

.

сектор заработной платы и облагается налогом. Он состоит из двух частей, основная сумма которых составляет

.

каждому и добавка, которая проверяется на доход. После уплаты налогов, чистая стоимость двух

элементов пособия соответствуют 47% средней заработной платы работника на дому.В настоящее время

Базовая пенсия выплачивается 99% жителей старше пенсионного возраста. Из них 99% получают

полная базовая сумма и 64% полная доплата. Для одиноких пенсионеров базовая пенсия

составляют 61% их дохода.

Второй уровень первого уровня состоит из установленных законом, зависящих от рабочего времени, полностью финансируемых

Схема

ATP (которая доступна для всех экономически активных лиц, но предлагает только льготы

на умеренном уровне, эквивалентном 20% от 1

ул

ступени пенсии) и уставного труда

рыночная схема дополнительной пенсии для получателей досрочной пенсии (SAP).

Схема

ATP предусматривает значительное перераспределение, особенно в пользу

безработных и инвалидов. Кроме того, пенсионные планы государственных служащих, установленные законом

и оплачиваются налогами, включены в первую ступень.

Вторая ступень состоит в основном из профессиональных схем, основанных на коллективных договорах на

секторального уровня, которые представляют собой полностью финансируемые системы с установленными взносами. У этих схем

был значительно расширен с 1980-х годов и в настоящее время охватывает более 80% занятых

сотрудников.Хотя эти схемы, инициированные профсоюзами, основаны на индивидуальных счетах, насчитывают

человек.

важных элемента солидарности, в частности страхование инвалидности и отсутствия здоровья

критериев для квалификационных целей. Кроме того, они не создают препятствий для работы

мобильность, благодаря немедленному переходу и передаче между схемами. Обычно

эффекты регрессивного распределения и расходы государственного бюджета на налоговые льготы для дополнительных

Пенсионное обеспечение

смягчается тем фактом, что освобождение от уплаты налогов применяется только к подоходному налогу по

— стандартная ставка, и доход от инвестиций облагается налогом.В 2002 г. закон

Схема пенсионных накоплений была преобразована в схему сбережений без какого-либо перераспределения

объективных и на основе индивидуальных счетов.

Третий уровень состоит из индивидуальных пенсионных накопительных схем, многие из которых приводят к

паушальных выплат вместо аннуитетных выплат.

Доступ к ряду дополнительных денежных надбавок с учетом потребностей и доходов (например, жилье, отопление и

пособий на лекарства), бесплатного медицинского и длительного ухода, а также рекреационных мероприятий

способствует обеспечению достойного минимального стандарта для всех.

Вызовы

В то время как датская система в настоящее время обеспечивает стабильный и достойный уровень дохода для всех

постоянных жителей, по всей видимости, есть недостатки относительно уровня жизни

.

пожилых людей беспокоит, хотя национальные данные представляют другую картину от данных ECHP.

Ввиду того, что значительная часть наемных работников была охвачена только недавно

.

Добавить комментарий

Ваш адрес email не будет опубликован. Обязательные поля помечены *